FCP de droit français QUILVEST BONDS EURO SHORT TERM

(1)

FCP de droit français

QUILVEST BONDS EURO SHORT TERM

PLAQUETTE SEMESTRIELLE

au 31 mars 2020

Société de Gestion : DYNASTY AM S.A.

Dépositaire : Caceis Bank

Commissaire aux comptes : PriceWaterhouseCoopers Audit

DYNASTY AM S.A. - 16 avenue Marie Thérèse - L-2132 - Luxembourg

(2)

2 EUR

EN ETAT DU PATRIMOINE

•

a) Titres financiers éligibles mentionnés au 1° du I de l'article L. 214-20 du code monétaire et

financier. 165 575 268,71

Montant à l'arrêté périodique * Eléments de l'état du patrimoine

b) Avoirs bancaires 13 116 442,62

c) Autres actifs détenus par l'OPC 14 161 796,96

d) Total des actifs détenus par l'OPC (lignes a+b+c) 192 853 508,29

e) Passif -24 794,52

f) Valeur nette d'inventaire (lignes d+e = actif net de l'OPC) 192 828 713,77

* Les montants sont signés

NOMBRE DE PARTS EN CIRCULATION ET VALEUR NETTE D'INVENTAIRE PAR PART

•

Part Type de part Actif net par part Nombre de partsen circulation Valeur nette d'inventaire par part

Quilvest Bonds EURO SHORT TERM C C 40 003 042,94 103 070,893 388,11

QUILVEST OBLIGATIONS

OPPORTUNITES I C 152 713 031,79 1 216,522 125 532,48

Quilvest Bonds EURO SHORT TERM D D 112 639,04 746,000 150,99

(3)

3 A) Les titres financiers éligibles et les instruments du marché monétaire admis à la

négociation sur un marché réglementé au sens de l'article L. 422-1 du code monétaire et financier.

Et B) Les titres financiers éligibles et les instruments du marché monétaire admis à la négociation sur un autre marché réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu, ouvert au public et dont le siège est situé dans un Etat membre de l'Union européenne ou dans un autre Etat partie à l'accord sur l'Espace économique européen.

71,52 71,51

Pourcentage

actif net * Pourcentage total des actifs

**

Eléments du portefeuille titres

C) Les titres financiers éligibles et les instruments du marché monétaire admis à la cote officielle d'une bourse de valeurs d'un pays tiers ou négociés sur un autre marché d'un pays tiers, réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu et ouvert au public, pour autant que cette bourse ou ce marché ne figure pas sur une liste établie par l'Autorité des marchés financiers ou que le choix de cette bourse ou de ce marché soit prévu par la loi ou par le règlement ou les statuts de l'organisme de placement collectif en valeurs mobilières.

14,34 14,34

D) Les titres financiers éligibles nouvellement émis mentionnés au 4° du I de l'article R.

214-11 du code monétaire et financier.

E) Les autres actifs. 7,34 7,34

ELEMENTS DU PORTEFEUILLE TITRES

•

* Se reporter au f) de l’état du patrimoine

** Se reporter au d) de l’état du patrimoine

(4)

4

Euro EUR 165 575 268,71 85,87 85,86

TOTAL 165 575 268,71 85,87 85,86

Pourcentage

actif net * Pourcentage total des actifs **

Titres Devise En montant (EUR)

RÉPARTITION DES ACTIFS DU A), B), C), D) DU PORTEFEUILLE TITRES, PAR DEVISE

•

(5)

5

France 24,44 24,44

Allemagne 14,33 14,33

Pays-bas 13,63 13,63

Etats unis amerique 12,50 12,50

Royaume uni 7,39 7,39

Luxembourg 3,91 3,91

Belgique 2,33 2,33

Irlande 2,10 2,10

Australie 1,41 1,41

Suede 1,09 1,09

Espagne 0,90 0,90

Italie 0,88 0,88

Danemark 0,52 0,52

Republique tcheque 0,27 0,27

Iles vierges britanniques 0,16 0,16

TOTAL 85,87 85,86

Pourcentage

Pays

RÉPARTITION DES ACTIFS DU A), B), C), D) DU PORTEFEUILLE TITRES, PAR PAYS DE RÉSIDENCE DE L'ÉMETTEUR

•

(6)

6 Pourcentage

Nature d'actifs Organismes de placement collectif

OPCVM et FIA à vocation générale destinés aux non professionnels et

équivalents d'autres pays 7,34 7,34

Autres Fonds destinés à des non professionnels et équivalents d'autres pays Etats membres de l'UE

Fonds professionnels à vocation générale et équivalents d'autres Etats membres de l'UE et organismes de titrisations cotés

Autres Fonds d’investissement professionnels et équivalents d'autres Etats membres de l'UE et organismes de titrisations non cotés

Autres organismes non européens

Autres Autres Actifs

TOTAL 7,34 7,34

RÉPARTITION DES AUTRES ACTIFS DU E) DU PORTEFEUILLE TITRES, PAR NATURE

•

(7)

7 A) Les titres financiers éligibles et les instruments du marché monétaire admis à la

négociation sur un marché réglementé au sens de l'article L. 422-1 du code monétaire et financier.

Et B) Les titres financiers éligibles et les instruments du marché monétaire admis à la négociation sur un autre marché réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu, ouvert au public et dont le siège est situé dans un Etat membre de l'Union européenne ou dans un autre Etat partie à l'accord sur l'Espace économique européen.

191 486 617,91 138 024 644,62 Acquisitions Cessions Eléments du portefeuille titres

Mouvements (en montant)

C) Les titres financiers éligibles et les instruments du marché monétaire admis à la cote officielle d'une bourse de valeurs d'un pays tiers ou négociés sur un autre marché d'un pays tiers, réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu et ouvert au public, pour autant que cette bourse ou ce marché ne figure pas sur une liste établie par l'Autorité des marchés financiers ou que le choix de cette bourse ou de ce marché soit prévu par la loi ou par le règlement ou les statuts de l'organisme de placement collectif en valeurs mobilières.

16 831 309,00 8 756 597,00

D) Les titres financiers éligibles nouvellement émis mentionnés au 4° du I de l'article R.

214-11 du code monétaire et financier.

E) Les autres actifs. 9 702 198,20 2 230 943,56

EUR EN MOUVEMENTS DANS LE PORTEFEUILLE TITRES EN COURS DE PERIODE

•

DISTRIBUTION EN COURS DE PERIODE

•

Part

€ Montant brut

unitaire (2)

€ Crédit d'impôt (1)

€ Montant net

unitaire Dividendes versés

Dividendes à verser

Quilvest Bonds EURO SHORT TERM D

06/02/2020 0,50 0,50 1,00

Quilvest Bonds EURO SHORT TERM D

(1) Le crédit d'impôt unitaire ne sera déterminé qu'à la date de mise en distribution conformément aux dispositions fiscales en vigueur.

(2) Le montant brut unitaire ne sera déterminé qu'à la date de mise en distribution conformément aux dispositions fiscales en vigueur.

INFORMATIONS DIVERSES

•

Le relevé Périodicité Semestrielle détaillé de l'actif est disponible dans un délai de huit semaines à compter de la fin de la période. Il peut être transmis sur simple demande auprès de la société de gestion :

Etablissement dépositaire : Caceis Bank - 1-3 place Valhubert - 75013 - Paris

DYNASTY AM S.A. - 16 avenue Marie Thérèse - L-2132 - Luxembourg

(8)

 TRANSPARENCE DES OPERATIONS DE FINANCEMENT SUR TITRES ET DE LA REUTILISATION DES INSTRUMENTS FINANCIERS – REGLEMENT SFTR – en devise de comptabilité de l’OPC (EUR)

8

Au cours de l’exercice, l’OPC n’a pas fait l’objet d’opérations relevant de la réglementation SFTR.

(9)

9 Obligations et valeurs assimilées

Obligations et valeurs assimilées négociées sur un marché réglementé ou assimilé

ALLEMAGNE

CONTINENTAL AG 3.125% 09/09/2020 EUR 2 500 000 2 572 909,49 1,33

Devise Qté Nbre

ou nominal Valeur actuelle % Actif Désignation des valeurs Net

DAIGR 0 7/8 01/12/21 EUR 450 000 450 761,16 0,23

DAIMLER 0.25% 11-05-20 EMTN EUR 2 866 000 2 870 295,01 1,49

DEUTSCHE POST AG 1.875% 12-20 EUR 1 700 000 1 730 538,69 0,90

DEUTSCHE WOHNEN AG 1.375% 24-07-20 EUR 1 227 000 1 239 907,77 0,64

FRESENIUS BV 2.875% 15-07-20 EUR 2 000 000 2 024 548,61 1,05

LINDE AG 1.75% 17/09/2020 EUR 1 000 000 1 016 822,21 0,53

SAP SE E3R+0.3% 01-04-20 EMTN EUR 5 250 000 5 250 052,50 2,72

VOLK FIN 0.75% 14-10-21 EMTN EUR 1 000 000 990 119,10 0,51

VOLKSWAGEN FINANCIAL SERVICES AG 0.25% 16-10-20 EUR 1 500 000 1 494 441,56 0,78

VOLKSWAGEN LEASING 0.25% 05-10-20 EUR 2 600 000 2 590 898,72 1,34

VW 0 3/8 04/12/21 EUR 400 000 396 705,02 0,21

TOTAL ALLEMAGNE 22 627 999,84 11,73

AUSTRALIE

B E3R+0.35% 28-04-20 EMTN EUR 2 000 000 1 999 820,00 1,04

ORGAU 2 1/2 10/23/20 EUR 400 000 407 572,23 0,21

ORIGIN ENERGY FINANCE LTD 3.5% 04/10/2021 EUR 300 000 316 507,12 0,16

TOTAL AUSTRALIE 2 723 899,35 1,41

BELGIQUE

KBC GR 1.0% 26-04-21 EMTN EUR 500 000 501 747,13 0,26

TOTAL BELGIQUE 501 747,13 0,26

DANEMARK

JYSK BAN 0.625% 14-04-21 EMTN EUR 500 000 503 450,04 0,26

NYKREDIT 0.375% 16-06-20 EMTN EUR 500 000 501 375,78 0,26

TOTAL DANEMARK 1 004 825,82 0,52

ESPAGNE

NT CONS FIN 0.875% 24-01-22 EUR 400 000 398 133,84 0,21

TELEFONICA EMISIONES 3.961% 26/03/2021 EUR 1 300 000 1 341 898,54 0,69

TOTAL ESPAGNE 1 740 032,38 0,90

ETATS UNIS AMERIQUE

BMW U 1.125% 18-09-21 EMTN EUR 700 000 699 492,73 0,36

GENERAL MOTORS FINANCIAL E3R+0.68% 10-05-21 EUR 500 000 485 762,94 0,25

IBM INTL BUSI 0.5% 07-09-21 EUR 1 500 000 1 502 057,30 0,78

IBM 1 7/8 11/06/20 EUR 4 010 000 4 075 932,29 2,12

JOHNSON CONTROLS INTERNATIONAL PLC ZCP 04-12-20 EUR 3 000 000 2 991 210,00 1,55 PORTEFEUILLE TITRES AU 31/03/2020

• EN EUR

(10)

10

LGATE 0.0% 12-11-21 EMTN EUR 3 000 000 2 966 880,00 1,54

MCKESSON 0.625% 17-08-21 EUR 500 000 499 182,76 0,26

MYLAN NV 1.25% 23-11-20 EUR 500 000 503 034,52 0,26

PHILIP MORRIS 1.875% 03/03/2021 EUR 3 500 000 3 530 576,34 1,83

SIMON PROPERTY GROUP LP 2.375 02/10/2020 EUR 6 000 000 3 053 895,00 1,58

UNITED TECHNOLOGIES E3R+0.2% 18-05-20 EUR 800 000 800 208,00 0,41

3M E3R+0.23% 15-05-20 EMTN EUR 3 000 000 3 001 380,00 1,56

TOTAL ETATS UNIS AMERIQUE 24 109 611,88 12,50

FRANCE

ACCOR 2.625% 02/21 EUR 2 500 000 2 481 495,29 1,29

AUCHAN 1 3/4 04/23/21 EUR 3 400 000 3 482 402,07 1,81

COVIVIO SA 3.3% 30-04-20 EUR 500 000 516 352,70 0,27

FRAN E3R+0.33% 13-07-20 EUR 4 500 000 4 496 850,00 2,34

FRANCE TELECOM 3.875% 2021 EMTN EUR 1 250 000 1 292 755,09 0,67

GECINA E3R+0.3% 04-05-20 EMTN EUR 1 800 000 1 800 126,00 0,93

GROUPE DANONE 0.167% 03-11-20 EUR 3 500 000 3 501 763,96 1,82

INGENICO GROUP SA 2.5% 20-05-21 EUR 600 000 623 733,79 0,32

KERFP 2 1/2 07/15/20 EUR 100 000 102 449,62 0,05

LVMH MOET HENNESSY 0.0% 28-02-21 EUR 1 100 000 1 097 409,50 0,57

POMFP 2 7/8 05/29/20 EUR 200 000 205 465,51 0,11

POWE DIRE ENE 4.4% 24-11-20 EUR 1 000 000 1 045 173,42 0,54

RENAULT CREDIT INTL BANQUE E3R+0.45% 08-07-20 EUR 150 000 149 660,02 0,08

RENAULT 3.125% 03/21 EUR 4 100 000 4 110 218,27 2,13

SOCI FONC LYO 1.875% 26-11-21 EUR 1 200 000 1 224 434,85 0,63

TOTAL FRANCE 26 130 290,09 13,56

ILES VIERGES BRITANNIQUES

TALENT YIELD INVESTMENTS LIMITED 1.435% 07-05-20 EUR 300 000 303 905,32 0,16

TOTAL ILES VIERGES BRITANNIQUES 303 905,32 0,16

IRLANDE

FCA BANK SPA IRISH BRANCH 0.25% 12-10-20 EUR 100 000 99 553,67 0,05

FCA BANK SPA IRISH BRANCH 1.375% 17-04-20 EUR 3 900 000 3 951 446,75 2,05

TOTAL IRLANDE 4 051 000,42 2,10

ITALIE

MERCEDESBENZ FINANCIAL SERVICES ITALIA E3R+0.35%

22-06-20 EUR 1 700 000 1 699 354,00 0,88

TOTAL ITALIE 1 699 354,00 0,88

LUXEMBOURG

GLENCORE 1.25% 17-03-21 EMTN EUR 400 000 393 119,18 0,20

HEIDELBERGCEMENT FINANCE LUXEMBOURG 0.5% 18-01-

21 EUR 1 004 000 1 001 313,89 0,52

HEIDELBERGCEMENT 3.25% 10/20 EUR 2 700 000 2 780 270,25 1,44

PORTEFEUILLE TITRES AU 31/03/2020 (Suite)

• EN EUR

(11)

11 HOLCIM US FINANCE SARL 2.625% 07/09/2020 SERIE EMTN EUR 1 500 000 1 538 989,55 0,80

NOVARTIS FINANCE SA ZCP 31-03-21 EUR 500 000 497 130,00 0,26

NOVNVX 0 3/4 11/09/21 EUR 800 000 803 145,05 0,42

PKNPW 2 1/2 06/30/21 EUR 500 000 517 980,38 0,27

TOTAL LUXEMBOURG 7 531 948,30 3,91

PAYS-BAS

ABN AMRO 6.375% 27/04/2021 EUR 200 000 219 268,10 0,11

BM 0.875% 17-11-20 EMTN EUR 2 083 000 2 089 978,62 1,08

BMW FIN E3R+0.25% 19-11-20 EUR 2 300 000 2 289 328,00 1,19

D E3R+0.35% 03-04-20 EMTN EUR 2 000 000 1 999 820,00 1,04

DAIMLER INTL FINANCE BV 0.2% 13-09-21 EUR 1 000 000 983 343,83 0,51

DAIMLER INTL FINANCE BV 0.25% 11-05-22 EUR 200 000 195 609,72 0,10

E.ON INTL 5.75% 05/20 EUR 3 000 000 3 172 129,10 1,65

EVONIK FINAN ZCP 08-03-21 EMTN EUR 500 000 496 830,00 0,26

GM 1.168 05/18/20 EUR 4 279 000 4 322 633,06 2,24

LPTY 1 04/08/20 EUR 600 000 605 781,64 0,31

PHARGR 3 1/8 05/27/20 EUR 5 280 000 5 411 888,92 2,81

TOTAL PAYS-BAS 21 786 610,99 11,30

REPUBLIQUE TCHEQUE

CEZ AS 4.5%10-290620 EUR 500 000 521 930,16 0,27

TOTAL REPUBLIQUE TCHEQUE 521 930,16 0,27

ROYAUME UNI

B E3R+0.75% 01-04-20 EMTN EUR 1 000 000 1 000 230,00 0,52

BAT HOLDINGS 4% 10-20 EUR 1 730 000 1 797 051,68 0,93

BAT INTL FIN 4.875% 02/21 EUR 2 000 000 2 081 432,95 1,08

BP CAPITAL MARKETS 2.177% 09/21 EUR 1 600 000 1 646 364,68 0,85

BRIT AMER TOBACCO 3,625%11-21 EUR 1 000 000 1 053 406,34 0,55

BRITISH 1.5% 15-09-21 EMTN EUR 1 300 000 1 321 393,74 0,69

FCE BANK E3R+0.5% 26-08-20 EUR 200 000 195 335,20 0,10

FCE BANK 0.869% 13-09-21 EMTN EUR 600 000 538 896,67 0,28

NATL EXPRESS GROUP E3R+0.4% 15-05-20 EUR 500 000 499 855,00 0,26

SSE PLC 2% 06/17/20 EUR 2 500 000 2 549 404,99 1,32

VODA 1.0% 11-09-20 EMTN EUR 1 550 000 1 560 793,84 0,81

TOTAL ROYAUME UNI 14 244 165,09 7,39

SUEDE

SCANIA CV AB E3R+0.4% 19-10-20 EUR 900 000 898 644,78 0,47

SCANIA CV AB E3R+0.4% 20-04-20 EUR 900 000 899 850,78 0,46

• EN EUR

(12)

12

VOLVO CAR AB 3.25% 18-05-21 EUR 300 000 298 908,67 0,16

TOTAL Obligations & val. ass. ng. sur mar. régl. ou ass. 131 074 725,00 67,98

TOTAL Obligations et valeurs assimilées 131 074 725,00 67,98

TOTAL SUEDE 2 097 404,23 1,09

Titres de créances

Titres de créances négociés sur un marché réglementé ou assimilé

ALLEMAGNE

METRO AG ZCP 09-04-20 EUR 5 000 000 5 000 005,55 2,59

TOTAL ALLEMAGNE 5 000 005,55 2,59

BELGIQUE

BARRY CAL ZCP 02-04-20 EUR 4 000 000 4 000 019,45 2,07

TOTAL BELGIQUE 4 000 019,45 2,07

FRANCE

BELLON ZCP 10-06-20 EUR 5 000 000 5 000 826,57 2,60

CARR B E3R+0.46% 16-10-20 EUR 2 000 000 1 997 291,33 1,04

COMP DES ALPE ZCP 06-04-20 EUR 4 000 000 4 000 041,67 2,07

LAGARDERE SCA ZCP 09-04-20 EUR 4 000 000 4 000 191,21 2,07

SOCI DES AUTO PARI ZCP 29-06-20 EUR 3 000 000 3 002 516,55 1,56

TELEPERFORMANCE SE ZCP 16-04-20 EUR 3 000 000 3 000 112,53 1,56

TOTAL Titres de créances négo. sur marchés régl. ou

ass. 30 001 004,86 15,56

TOTAL FRANCE 21 000 979,86 10,90

Titres de créances non négociés sur un marché réglementé ou assimilé

PAYS-BAS

SYNG FINA NV ZCP 12-05-20 EUR 4 500 000 4 499 538,85 2,33

TOTAL Titres de créances non ng. sur mar. régl. ou ass. 4 499 538,85 2,33

TOTAL Titres de créances 34 500 543,71 17,89

TOTAL PAYS-BAS 4 499 538,85 2,33

Organismes de placement collectif

OPCVM et FIA à vocation générale destinés aux non professionnels et équivalents d'autres pays

FRANCE

LBPAM ISR TRESORERIE I FCP 5DEC EUR 1 308 14 160 891,96 7,34

TOTAL OPCVM et FIA à vocation générale destinés aux

non professionnels et équivalents d'autres pays 14 160 891,96 7,34

TOTAL Organismes de placement collectif 14 160 891,96 7,34

TOTAL FRANCE 14 160 891,96 7,34

Créances 905,00

Dettes -24 794,52 -0,01

• EN EUR

(13)

13

Comptes financiers 13 116 442,62 6,80

Actif net 192 828 713,77 100,00

• EN EUR