RAPPORT FINANCIER
5.1 Comptes consolidés IFRS du Groupe BPCE au 31 décembre 2009
5.1.1 Bilan consolidé
ACTIF
en millions d’euros Notes 31/12/2009
31/12/2008 pro forma
Caisse, banques centrales 13 069 19 167
Actifs fi nanciers à la juste valeur par résultat 5.1.1 194 713 304 730
Instruments dérivés de couverture 5.2 6 481 5 402
Actifs fi nanciers disponibles à la vente 5.3 65 853 59 305
Prêts et créances sur les établissements de crédit 5.5.1 146 448 155 270
Prêts et créances sur la clientèle 5.5.2 517 440 512 363
Écart de réévaluation des portefeuilles couverts en taux 1 996 1 945
Actifs fi nanciers détenus jusqu’à l’échéance 5.7 8 851 9 167
Actifs d’impôts courants 1 711 1 360
Actifs d’impôts différés 5.8 5 464 5 136
Comptes de régularisation et actifs divers 5.9 48 966 49 437
Participation aux bénéfi ces différée 5.10 0 1 153
Participations dans les entreprises mises en équivalence 5.11 2 329 2 104
Immeubles de placement 5.12 2 465 2 586
Immobilisations corporelles 5.13 5 379 5 119
Immobilisations incorporelles 5.13 1 967 2 026
Écarts d’acquisition 5.14 5 670 7 409
TOTAL DE L’ACTIF 1 028 802 1 143 679
PASSIF
en millions d’euros Notes 31/12/2009
31/12/2008 pro forma
Banques centrales 214 843
Passifs fi nanciers à la juste valeur par résultat 5.1.2 183 067 273 876
Instruments dérivés de couverture 5.2 4 648 6 215
Dettes envers les établissements de crédit 5.15.1 115 730 136 256
Dettes envers la clientèle 5.15.2 367 717 371 053
Dettes représentées par un titre 5.16 204 410 207 834
Écart de réévaluation des portefeuilles couverts en taux 1 006 1 177
Passifs d’impôts courants 815 356
Passifs d’impôts différés 5.8 891 1 254
Comptes de régularisation et passifs divers 5.17 40 671 44 436
Provisions techniques des contrats d’assurance 5.18 41 573 38 104
Provisions 5.19 5 285 5 042
Dettes subordonnées 5.20 14 981 22 022
Capitaux propres 47 794 35 211
Capitaux propres part du groupe 43 988 31 513
Capital et primes liées 26 589 20 179
Réserves consolidées 17 693 15 059
Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres (831) (1 878)
Résultat de la période 537 (1 847)
Intérêts minoritaires 3 806 3 698
TOTAL DU PASSIF 1 028 802 1 143 679
5.1.2 Compte de résultat consolidé
en millions d’euros Notes Exercice 2009
Exercice 2008 pro forma
Intérêts et produits assimilés 6.1 34 465 46 533
Intérêts et charges assimilées 6.1 (21 713) (37 549)
Commissions (produits) 6.2 8 705 9 528
Commissions (charges) 6.2 (1 728) (1 861)
Gains ou pertes nets sur instruments fi nanciers à la juste valeur par résultat 6.3 342 (3 447)
Gains ou pertes nets sur actifs fi nanciers disponibles à la vente 6.4 (304) (185)
Produits des autres activités 6.5 11 804 11 181
Charges des autres activités 6.5 (10 344) (8 104)
Produit net bancaire 21 227 16 096
Charges générales d’exploitation 6.6 (15 319) (15 383)
Dotations nettes aux amortissements et aux dépréciations des immobilisations
corporelles et incorporelles (1 040) (954)
Résultat brut d’exploitation 4 868 (241)
Coût du risque 6.7 (4 145) (3 146)
Résultat d’exploitation 723 (3 387)
Quote-part du résultat net des entreprises mises en équivalence 6.8 198 184
Gains ou pertes sur autres actifs 6.9 (10) 383
Pertes consécutives à l’incident de marché CNCE d’octobre 2008 0 (752)
Variations de valeur des écarts d’acquisition 6.10 (1 279) (168)
Résultat avant impôts (368) (3 740)
Impôts sur le résultat 6.11 293 1 044
Résultat net (75) (2 696)
Intérêts minoritaires 612 849
Résultat net part du groupe 537 (1 847)
5.1.3 Résultat net et gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres
en millions d’euros Exercice 2009
Exercice 2008 pro forma
RÉSULTAT NET (75) (2 696)
Écarts de conversion 45 (118)
Variations de valeur des actifs fi nanciers disponibles à la vente 1 516 (3 749)
Variations de valeur des instruments dérivés de couverture (269) (1 052)
Impôts (168) 926
Quote-part de gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres des entreprises mises
en équivalence 132 (233)
GAINS ET PERTES COMPTABILISÉS DIRECTEMENT EN CAPITAUX PROPRES
(NETS D’IMPÔTS) 1 256 (4 226)
RÉSULTAT NET ET GAINS ET PERTES COMPTABILISÉS DIRECTEMENT EN CAPITAUX PROPRES 1 181 (6 922)
Part du groupe 1 584 (5 114)
Intérêts minoritaires (403) (1 808)
5.1.4 Tableau de variation des capitaux propres
en millions d’euros
Capital et primes liées
Titres super subordonnés à durée indéterminée
Réserves consolidées (2) Capital (1) Primes (1)
Actions de préférence
CAPITAUX PROPRES AU 1ER JANVIER 2008 PRO FORMA 8 831 8 452 16 577
Augmentation de capital 1 182 0 (389)
Distribution (322)
Émission TSS 950
Effet des fusions 1 714 (1 759)
Effet des acquisitions et cessions sur les intérêts minoritaires Gains et pertes comptabilisés directement
en capitaux propres Résultat
Autres variations 3
CAPITAUX PROPRES AU 31 DÉCEMBRE 2008 PRO FORMA 10 013 10 166 950 14 109
Affectation du résultat de l’exercice 2008 (1 847)
CAPITAUX PROPRES AU 1ER JANVIER 2009 10 013 10 166 950 12 262
Augmentation de capital (3) 3 403 6 (487)
Distribution (347)
Actions de préférence de l’État (4) 3 000
Reclassement TSS (5) 4 737
Émissions et remboursements de TSS 822
Rémunération TSS (258)
Effet des fusions (6) (18)
Effet des acquisitions et cessions sur les intérêts minoritaires Gains et pertes comptabilisés directement
en capitaux propres Résultat
Autres variations 32
CAPITAUX PROPRES AU 31 DÉCEMBRE 2009 13 416 10 173 3 000 6 250 11 443 Commentaires :
(1) Le poste de capital et primes liées est composé du capital des Banques Populaires et des Caisse d’Epargne respectivement à hauteur de 6 milliards d’euros et 7,4 milliards d’euros et des primes pour 4,2 milliards d’euros et 5,9 milliards d’euros.
(2) Les certificats coopératifs d’investissement (CCI) émis par les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne, détenus par Natixis, sont éliminés dans le poste réserves consolidées sur la base du pourcentage d’intérêt du groupe dans Natixis.
(2) et (3) Les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne ont procédé pendant l’exercice 2009 à des augmentations de capital de 3,4 milliards d’euros. La quote-part relative aux CCI est éliminée à hauteur de - 487 millions d’euros dans les réserves consolidées.
(4) La souscription des actions de préférence par l’État a pour effet une augmentation des capitaux propres de 3 milliards d’euros.
(5) Le reclassement de titres super-subordonnés à durée indéterminée fait l’objet d’un commentaire en note 1.3.
(6) La constitution de BPCE a engendré la distribution de 18 millions d’euros aux minoritaires ex-Banque Fédérale des Banques Populaires.
Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres
Résultat net part du groupe
Total capitaux propres part du groupe
Capitaux propres part des minoritaires
Total capitaux propres consolidés Réserves de
conversion
Variation de juste valeur des instruments Actifs fi nanciers
disponibles à la vente
Instruments dérivés de couverture
(215) 1 450 154 35 248 4 410 39 659
793 1 315 2 108
(322) (387) (709)
950 950
(45) (45)
165 165
(11) (2 572) (684) (3 267) (959) (4 226)
(1 847) (1 847) (849) (2 696)
3 3 6
(226) (1 122) (530) (1 847) 31 513 3 698 35 211
1 847
(226) (1 122) (530) 31 513 3 698 35 211
2 923 (192) 2 731
(347) (97) (443)
3 000 3 000
4 737 827 5 563
822 822
(258) (258)
(18) (18)
(45) (45)
28 1 193 (174) 1 047 209 1 256
537 537 (612) (75)
32 18 51
(198) 71 (704) 537 43 988 3 806 47 794
5.1.5 Tableau des fl ux de trésorerie
en millions d’euros
Exercice 2009
Exercice pro forma 2008
Résultat avant impôts (368) (3 740)
Dotations nettes aux amortissements des immobilisations corporelles et incorporelles 1 102 1 024
Dépréciation des écarts d’acquisition 1 279 168
Dotations nettes aux provisions et aux dépréciations 4 798 3 836
Quote-part de résultat des sociétés mises en équivalence (323) (324)
Pertes nettes/gains nets sur activités d’investissement (883) (1 866)
Produits/charges des activités de fi nancement 1 240 1 001
Autres mouvements 14 505 (216)
Total des éléments non monétaires inclus dans le résultat net avant impôts 21 718 3 623
Flux liés aux opérations avec les établissements de crédit (9 286) 26 050
Flux liés aux opérations avec la clientèle 4 154 (1 007)
Flux liés aux autres opérations affectant des actifs et passifs fi nanciers (10 599) (7 277) Flux liés aux autres opérations affectant des actifs et passifs non fi nanciers (16 130) (15 803)
Impôts versés (266) (509)
Augmentation/(Diminution) nette des actifs et passifs provenant des activités opérationnelles (32 127) 1 454
FLUX NETS DE TRÉSORERIE GÉNÉRÉS PAR L’ACTIVITÉ OPÉRATIONNELLE (A) (10 777) 1 337
Flux liés aux actifs fi nanciers et aux participations 1 163 1 042
Flux liés aux immeubles de placement (89) (237)
Flux liés aux immobilisations corporelles et incorporelles (1 095) (844)
FLUX NETS DE TRÉSORERIE LIÉS AUX OPÉRATIONS D’INVESTISSEMENT (B) (21) (39)
Flux de trésorerie provenant ou à destination des actionnaires 5 330 460
Flux de trésorerie provenant des activités de fi nancement (227) 16 714
FLUX NETS DE TRÉSORERIE LIÉS AUX OPÉRATIONS DE FINANCEMENT (C) 5 103 17 174
EFFET DE LA VARIATION DES TAUX DE CHANGE (D) (537)
FLUX NETS DE TRÉSORERIE ET DES ÉQUIVALENTS DE TRÉSORERIE (A+B+C+D) (5 695) 17 935
Caisse et banques centrales (solde net des comptes actifs et passifs) 18 324 11 244
Opérations à vue avec les établissements de crédit (solde net des comptes actifs et passifs) (3 897) (14 752)
Trésorerie à l’ouverture 14 427 (3 508)
Caisse et banques centrales (solde net des comptes actifs et passifs) 12 855 18 324
Opérations à vue avec les établissements de crédit (solde net des comptes actifs et passifs) (4 123) (3 897)
Trésorerie à la clôture 8 732 14 427
VARIATION DE LA TRÉSORERIE NETTE (5 695) 17 935
5.1.6 Annexe aux états fi nanciers du groupe
Note 1 Cadre général 172
Note 2 Normes comptables applicables et comparabilité 175
Note 3 Principes et méthodes de consolidation 175
Note 4 Principes comptables et méthodes d’évaluation 178
Note 5 Notes relatives au bilan 190
Note 6 Notes relatives au compte de résultat 211
Note 7 Expositions aux risques et ratios réglementaires 218
Note 8 Avantages au personnel 223
Note 9 Information sectorielle 228
Note 10 Engagements 232
Note 11 Transactions avec les parties liées 233
Note 12 Modalités d’élaboration des données financières pro forma 234
Note 13 Périmètre de consolidation 241