LMP / LMNP

In document Gestion de Patrimoine (Page 108-177)

Immobilier

Catherine est présidente d’IDP Stratégie, un cabinet d’ingénierie patrimoniale spécialisé dans l’optimisation juridique et fiscale.

Diplômée Notaire, dotée d’une expérience de plus 10 ans auprès de chefs d’entreprise en tant qu’ingénieur patrimonial chez SG Private Banking puis chez UBS en tant que directeur de clientèle HNW,

Catherine est spécialisée dans le conseil juridique, fiscal et financier. Catherine enseigne les cours sur les SCI et l’ingénierie immobilière en Master 2 à l’Institut du Management et de l’Immobilier, en Master 2 Gestion de Patrimoine à Paris Dauphine et Paris Assas. Elle est l’auteur de l’ouvrage « SCI théorie et pratiques » aux Éditions du Siècle.

Catherine anime les séminaires présentiels :

- Réussir un Bilan patrimonial...43 - Démembrement de propriété ... 107 - LMP / LMNP ...108 - SCI ... 110 - L’Assurance-Vie ...127 Catherine anime les classes virtuelles : - Réussir un bilan patrimonial ...59 - Bien utiliser une SCI dans un projet

patrimonial ... 115 - LMP / LMNP ... 116

LMP / LMNP

Quel choix pour optimiser le patrimoine de vos clients ?

Bärchen : A qui s’adresse ce séminaire ? Catherine: Ce séminaire s’adresse à toute personne désireuse de comprendre ce qu’est la location meublée.

Ce séminaire s’adresse autant au gestionnaire de patrimoine qu’aux clients désireux d’investir.

L’objectif est d’étudier les impacts juridiques et fiscaux de la matière ainsi que les aspects économiques : quel est l’intérêt et les inconvénients du LMNP/LMP géré ? Que faut il choisir entre EHPAD, résidence sénior, tourisme, affaires, étudiants ? Y-a-il un second marché ? Pourquoi et comment mettre en place un LMP ? incidences IR et ISF. Avantages du LMNP ? Impact du RSI ?

Quels sont les pré-requis ? Aucun.

Couvrir le LMP/LMNP en 1 jour, il y a beaucoup à faire ? Que va retenir le participant à l’issu de cete journée ?

L’objectif est de dresser un tableau exhaustif des situations qui peuvent se rencontrer et de l’intérêt de cette matière.

Vous-même, vous maîtrisez tous ces sujets ? Oui, diplômée Notaire et avec plus de 10 ans d’expérience en Ingénierie du patrimoine, j’aborde ces questions régulièrement avec les clients .

Catherine

Bizé

Immobilier

SCI Optimisez le patrimoine immobilier de vos clients IMM35

Programme

Réalité d’une Société Civile (SC) au quotidien

• La gestion au quotidien d’une SC

– Gérant, associés : nomination, pouvoirs, obligations et responsabilités

– La tenue d’une comptabilité au quotidien d’une SC

• Opérations fiscalisées

– Apports et gestion des actifs et cession des parts

– I.S.F. : avantages et inconvénients de la SC – Démembrement des parts : répartition

de la charge fiscale entre usufruitier et nu-propriétaire

• Pièges à éviter dans la gestion

– Comment procéder à la distribution du résultat de la société

– Comment écarter toute fictivité – Incidences du décès d’un des associés

ou d’un divorce entre associés, blocage en cas de mésentente

– Le démembrement et ses applications Les principaux montages patrimoniaux • La constitution d’un patrimoine familial

ou professionnel

– Détenir au mieux l’immobilier de l’entreprise : les montages via la cession de l’usufruit temporaire

– La vente à soi-même ou comment rendre liquide un patrimoine immobilier

– Protection conférée par la SC notamment via le démembrement de propriété – Garder la gestion des biens d’un enfant

mineur, d’un incapable majeur

– Comment assurer un toit à la personne vivant maritalement

• L’optimisation de la transmission de patrimoine – Arbitrage entre capital faible et élevé – Donation des parts de société par l’effet

de levier du crédit : maîtriser la chronologie des opérations

– Comment écarter les personnes indésirables – Gestion des héritiers évincés

– Optimiser la transmission et garder la maîtrise de gestion : le démembrement de propriété

– Le recours au compte courant d’associé µ Études de cas

– Les principaux cas dans lesquels on a intérêt de recourir à une SCI : optimisation juridique et fiscale de son patrimoine –La création d’une SCI à but de transmission – Montages utilisés pour la constitution

d’un patrimoine

Objectifs

• Maîtriser les diverses problématiques fiscales et comptables de la SCI

• Connaître les différentes facettes de la SCI comme outil de gestion patrimoniale

• Découvrir toutes les potentialités d’une SCI au travers d’exemples pratiques

Niveau : Maîtrise Intervenante Catherine Bizé Durée : 2 jours Participants max : 8 Dates

Paris : 07 et 08 avril 2014 24 et 25 novembre 2014 Tarif : 1 680 € HT*

*-15% pour les abonnés de L’AGEFI Actifs

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

Immobilier

Modes de détention de l’immobilier professionnel

Affectation, restructuration et risques relatifs à la détention de l’immobilier professionnel IMM36

Programme

L’affectation de l’immobilier professionnel

• L’immobilier inscrit à l’actif professionnel – Traitement fiscal et comptable

de la détention de l’immobilier

– La question de la valorisation de l’immobilier dans l’analyse financière

– L’immobilier à titre de garantie

• Le choix de la jouissance de l’immobilier professionnel

– Le crédit bail immobilier : intérêt fiscal, obligations et droits, levée de l’option, le lease-back, utilisation dans une perspective de transmission – Le bail commercial

• L’immobilier professionnel logé dans le patrimoine privé

– Société civile IR : capital social, associés, compte courant d’associé, fiscalité des revenus locatifs, frottement fiscal, vente de l’immobilier d’entreprise, schémas d’optimisation de transmission patrimoniale – Société civile IS : traitement comptable de

l’immobilier d’entreprise, taxation

des revenus locatifs, différentes stratégies de vente de l’immobilier

– Détention directe µ Étude de cas

Restructuration de l’immobilier professionnel

• La cession de l’usufruit temporaire – Achat simultané de l’usufruit

et la nue-propriété

– Achat du bien immobilier suivi de la cession de l’usufruit temporaire des parts

– Achat de l’usufruit temporaire par la société d’exploitation (immobilier ou parts sociales SCI)

• Les stratégies de sortie de l’immobilier professionnel

– Stratégie fondée sur la vente

– Stratégie fondée sur une restructuration des capitaux propres

• Le bail à construction

– La durée du bail à construction – Les droits et obligation du bailleur

et du preneur

µ Étude de cas sur les montages possibles en fonction des situations

Objectifs

• Comprendre les motivations du chef d’entreprise pour mieux l’accompagner

• Apprécier les risques des différents montages, connaître les besoins de financement, capter les flux

• Choisir entre immobilier privé ou immobilier inscrit à l’actif professionnel

• Gérer la problématique de la sortie de l’immobilier, vente ou transmission familiale

Niveau : Expertise Intervenant Christian Juhle Durée : 2 jours Participants max : 8 Dates

Paris : 26 et 27 juin 2014 08 et 09 décembre 2014 Tarif : 1 980 € HT*

*-15% pour les abonnés de L’AGEFI Actifs

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

Immobilier

Marché de l’immobilier résidentiel et commercial en France

Analyse du marché français, francilien et parisien IMM37

Programme

Présentation du marché immobilier résidentiel

• Les acteurs du marché résidentiel

• L’impact de la macroéconomie dans immobilier

• Un marché d’offre et de demande

• L’établissement du prix par rapport à l’offre et la demande

• Les cycles immobiliers

Analyse du marché immobilier Français

• Analyse du marché immobilier Parisien

• Analyse du marché Ile-de-France

µÉtude de cas : étude des 20 arrondissements parisiens (transport, prix, transactions etc.)

Analyse des micro marchés parisien

• La clientèle de non-résident à Paris

• Les investisseurs dans le résidentiel parisien

• Les différentes formes d’investissement à Paris – Loi 48

– Meublé – Nue-propriété – Murs de boutique

• Le marché des ventes aux enchères

• Le marché du viager à Paris

µ Études de cas : l’immobilier de luxe à Paris

Objectifs

• Comprendre le marché immobilier résidentiel et commercial français

• Maîtriser les subtilités du marché immobilier parisien

• Connaître des différents marchés de l’investissement résidentiel et commercial parisien Niveau : Acquisition Intervenant

Nicolas Tarnaud Durée : 1 jour Participants max : 8 Dates

Paris : 20 mai 2014 07 octobre 2014 Tarif : 740 € HT*

*-15% pour les abonnés de L’AGEFI Actifs

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

Immobilier

Crédit immobilier

Maîtrisez le financement des projets immobiliers de vos clients IMM38

Programme

Les besoins de l’emprunteur

• Résidence principale ou secondaire

• L’exécution de travaux

• L’investissement locatif

Les formes juridiques d’accession à la propriété

• L’acquisition de neuf, d’ancien, la construction

• Le contrat de construction de maison individuelle

L’immobilier dans le patrimoine de votre client

• Personnelle et professionnelle

• Les avantages liés à la résidence principale

• Les opérations de défiscalisation possibles

• Les plus-values immobilières Les prêts du secteur réglementé

• Les prêts épargne logement

• Le prêt conventionné

– Les prêts classiques, conventionnés – Les prêts VEFA

– Franchises et différés – Intérêts intercalaires Les prêts du secteur libre

• Remboursements échelonnés et non échelonnés

• Relais

• Taux variables capés, non capés et évolutifs

• Taux mixtes : fixes puis variables, fixes renouvelables, etc.

Les spécificités de financements en VEFA

• Les contraintes de l’opération « individuelle » : garanties d’achèvement, dommage-ouvrage, etc.

• Les différentes techniques de financement : franchise partielle ou totale, prise en compte de la situation des emprunteurs

Les spécificités du financement « in fine »

• Aspects de fiscalité et de trésorerie

• Le nantissement par contrats d’assurances-vie Les techniques financières immobilières

• Les franchises

• Les lissages

Les garanties à la disposition du prêteur

• Le droit de gage général et les sûretés réelles

• Le cautionnement personne physique

• Le cautionnement mutuel

• La place des assurances dans les garanties Le contrat de crédit

• Le contrat de base

• Les contrats organisés par les dispositions du code de la consommation

• Le TEG et les taux usuraire

• Les déblocages de fonds et le suivi du remboursement du crédit

• Les assurances – Décès PTIA – ITT / IPT – La loi Lagarde – Les délégations

µ Étude de cas sur les situations

de financement : quelle solution proposer ?

Objectifs

• Comprendre le besoin et la situation du client pour articuler les propositions de financement

• Maîtriser les différents types de prêts et les garanties existantes

• Comprendre les risques afférents aux crédits immobiliers

Niveau : Essentiel Intervenant Robert Delahaye Durée : 2 jours Participants max : 8 Dates

Paris : 19 et 20 mai 2014 22 et 23 septembre 2014 Marseille : 30 juin et 1er juillet 2014

24 et 25 octobre 2014 Lyon : 07 et 08 juillet 2014

04 et 05 décembre 2014 Bordeaux : 19 et 20 juin 2014

06 et 07 octobre 2014 Lille : 10 et 11 juillet 2014

18 et 19 décembre 2014 Tarif : 1 160 € HT

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

Immobilier - Classes Virtuelles

Maîtrisez le démembrement de propriété

Déterminez le montage patrimonial optimal pour vos clients IMMCV1

Programme

1. Principe et pratique

• Maîtriser les règles générales du démembrement

• Comprendre l’intérêt général en gestion d’un patrimoine

• Comprendre l’intérêt fiscal du démembrement 2. Étude de cas 1 : créer un quasi usufruit

• Mettre en place une solution financière pour un usufruitier

3. Étude de cas 2 : le démembrement de valeurs mobilières

• Maîtrisez la gestion et la fiscalité de titres démembrés

4. Étude de cas 3 : démembre un contrat d’Assurance-Vie

• Maîtrisez les spécificités du démembrement d’Assurance-Vie

5. Étude de cas 4 : démembrer un contrat de société

• Maîtrisez la complexité de ces montages à vocation de transmission

Les cas vous sont communiqués en amont des cours.

Objectifs

• Maîtriser le cadre juridique de l’usufruit et de la nue-propriété

• Comprendre les mécanismes de la valorisation immobilière

• Proposer des leviers commerciaux grâce au démembrement

Niveau : Maîtrise Intervenante Martine Lemoyne Durée : 5 sessions d’1h30 Participants max : 8 Dates

Période 1 : Mars - Avril

Période 2 : Novembre - Décembre Tarif :

Par cours : 168 € HT Le cycle : 820 € HT

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

Immobilier - Classes Virtuelles

Bien utiliser une SCI dans un projet patrimonial

Optimisez le patrimoine immobilier de vos clients IMMCV2

Programme 1. L’intérêt de la SCI

• Maîtriser l’intérêt et les limites de la SCI

• Comprendre les règles fiscales

• Savoir créer une SCI 2. Gérer une SCI

• Connaître les obligations de la SCI

• Maîtriser les principes de gestion

• Le démembrement appliqué à la SCI 3. Étude de cas 1 :

constituer un patrimoine familial

• Maîtriser l’intérêt et les limites d’une SCI dans le cadre de la constitution d’un patrimoine familial

4. Étude de cas 2 :

constituer un patrimoine professionnel

• Maîtriser l’intérêt et les limites d’une SCI pour optimiser l’immobilier d’entreprise 5. Étude de cas 3 : la transmission

• Maîtriser l’utilisation d’une SCI à des fins de transmission

Les cas vous sont communiqués en amont des cours.

Objectifs

• Maîtriser les diverses problématiques fiscales et comptables de la SCI

• Connaître les différentes facettes de la SCI comme outil de gestion patrimoniale

• Découvrir toutes les potentialités d’une SCI au travers d’exemples pratiques

Niveau : Maîtrise Intervenante Catherine Bizé

Durée : 5 sessions d’1h30 Participants max : 8 Dates

Période 1 : Mars - Avril

Période 2 : Novembre - Décembre Tarif :

Par cours : 168 € HT Le cycle : 820 € HT

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

Immobilier - Classes Virtuelles

LMP / LMNP

Quel choix pour optimiser le patrimoine de vos clients ? IMMCV3

Programme

1. Cadre règlementaire

• Statut juridique et fiscal de la location meublée

• Les conditions d’accès au régime de LMP

• Les obligations comptables et fiscales

• La TVA

• Le dispositif Censi Bouvard 2. Les avantages du LMP

• Avantage fiscal du LMP : exonération de la plus-value et transmission (loi Dutreil)

• Avantage social du LMP : activité déficitaire et couverture sociale, loi Madelin, coût des cotisations sociales

3. Les choix stratégiques

• Choix de la structure sociale

• Optimisation fiscale

• La vente de la location meublée

• La réponse aux principales objections 4. Étude de cas 1

• Comparez la fiscalité entre la location meublée du bien et la location nue

5. Étude de cas 2

• Le recours au crédit in fine est-il toujours avantageux ?

Objectifs

• Connaître les LMP et LMNP : règlementation en vigueur, les concepts de TVA et d’imposition

• Identifier les avantages de la location meublée et conseiller ses clients sur la solution idoine en matière d’optimisation fiscale

Niveau : Maîtrise Intervenantes Catherine Bizé Martine Lemoyne Durée : 5 sessions d’1h30 Participants max : 8 Dates

Période 1 : Janvier - Février Période 2 : Septembre - Octobre Tarif :

Par cours : 168 € HT Le cycle : 820 € HT

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

µ Environnement financier

Adapter son allocation d’actifs en fonction

de la conjoncture économique ...118 Comprendre les marchés financiers ...119 Interview : Alain Bouijoux ...120 Comprendre la gestion privée ... 121 Les Opcvm ... 122 Techniques de gestion de portefeuille ... 123 Gestion sous mandat ... 124 Maîtriser les calculs financiers essentiels ...125 L’Épargne financière ...126

µ Produits et services

L’Assurance-Vie ... 127 Comprendre les nouveaux contrats d’Assurance-Vie ...128 La prévoyance individuelle et des non-salariés ...129 Santé, prévoyance, dépendance :

quelles préconisations pour quels besoins ? ...130 Bien choisir les Opcvm et notamment

les produits structurés ... 131 Interview : Pierre Clauss ... 132 SCPI, FIP et FCPI ... 133 Comprendre et choisir les produits de défiscalisation ...134 Règlementation des Fonds d’Investissement Alternatifs ...135 Marchés actions au quotidien ...136 Intérêts et enjeux de l’Investissement

Socialement Responsable ... 137 L’art d’investir dans l’art ...138 Cycle financier ...139 Conjoncture et analyse économique ... 140 Comprendre les marchés financiers ...141 Initiation aux produits dérivés ...142 Les produits dérivés complexes ...143 Maîtrisez l’Assurance-Vie ...144 Cycle prévoyance ...145 Prévoyance individuelle ...146 Santé, Prévoyance, Dépendance,

quelles préconisations pour quels besoins ? ...147 Comprendre et choisir les produits

de défiscalisation ...148 Les Opcvm ...149 Bien choisir les Opcvm et notamment les produits

structurés ...150 Marchés actions au quotidien ...151 Règlementation des Fonds d’Investissement Alternatifs ...152 Intérêts et enjeux de l’Investissement

Socialement Responsable ...153

Supports et Techniques

d’Investissement

Supports et Techniques d’Investissement - Environnement financier

Adapter son allocation d’actifs en fonction de la conjoncture économique

Comprendre pour mieux agir STI39

Programme État des lieux

• Analyse de la crise en zone euro

– Pourquoi une crise des dettes souveraines maintenant ?

– Mécanismes de transmission à l’économie réelle

– Rôle de la BCE et des gouvernements

• Et maintenant ? Perspectives à 6 mois, 1 an et 3 ans.

Quelles préconisations en termes de support d’investissement ?

• État du marché immobilier en France : résidentiel et tertiaire

• Analyse par classe d’actifs :

– Obligations souveraines Vs high yield – Big cap Vs Mid cap

– Utilities, financières, IT etc.

• Analyse par zone géographique : UE, US, Asie et BRIC

• Classes alternatives : commodities et Hedge funds

Objectifs

• Comprendre les rouages de la crise financière et économique

de la zone UE

• Quelles perspectives pour les 6 mois, 1 et 3 ans à venir ?

• Comment adapter son conseil d’investissement ?

Niveau : Maîtrise Intervenants Anthony Cros Dominique Carrierre Tigrane Kibarian Durée : 1/2 journée Participants max : 12 Dates

Paris : 26 mai 2014 26 septembre 2014 Marseille : 12 mai 2014

15 septembre 2014 Lyon : 16 juin 2014

28 novembre 2014 Bordeaux : 19 mai 2014

05 décembre 2014 Lille : 1er juillet 2014

08 décembre 2014 Tarif : 540 € HT*

*-15% pour les abonnés de L’AGEFI Actifs

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

Supports et Techniques d’Investissement - Environnement financier

Comprendre les marchés financiers

Acteurs, métiers et instruments STI40

Programme

A quoi servent les marchés ?

• Acteurs des marchés financiers, motivations et inter-relations : États, entreprises, particuliers, banques, sociétés de gestion etc.

• Les fonctions des marchés financiers – Placement et financement :

le marché primaire – Transfert des risques

• Acteurs

– Les salles de marchés

– Intervention des Sociétés de Gestion – Les Hedges Funds

– Rôle et actions des banques

– Organismes régulateurs : AMF, ACP et BCE

• Typologie des marchés cash et dérivés : actions, taux, change, crédit et commodities

µ Étude de cas : analyse des rendements –Par classe d’actifs

–Par zone géographique –Par indice de référence

Les produits de marché : comment ça marche ?

• Cash – Actions

– Produits monétaires et obligataires – Produits de change

• Dérivés fermes – FRA et Futures – CFD

– Swaps de change, de taux et de crédit (CDS)

• Les options des plus simples au plus complexes µ Étude de cas : comment un gérant utilise

les produits dérivés pour spéculer ou se couvrir ?

• Les produits structurés – Les briques essentielles – L’assemblage

µ Étude de cas : comment construire simplement un produit à capital garanti

• Les ETF

Mesurer le prix et les risques ?

• Le prix d’un produit financier : paramètres et méthodes de calcul

• Les risques : de marché, de contrepartie,

de crédit et opérationnels, comment les mesurer ? µ Étude de cas

– Comprendre le risque de taux d’une obligation

Analyser le risque d’une option

Objectifs

• Connaître le rôle des marchés financiers dans l’économie et la gestion d’actifs

• Appréhender le prix et les risques associés des principaux instruments financiers

• Comprendre le rôle et l’organisation des différents intervenants

Niveau : Acquisition Intervenants

Alain Bouijoux Tigrane Kibarian Durée : 2 jours Participants max : 8 Dates

Paris : 22 et 23 mai 2014 02 et 03 octobre 2014 Marseille : 02 et 03 juin 2014

20 et 21 octobre 2014 Lyon : 07 et 08 juillet 2014

18 et 19 décembre 2014 Bordeaux : 11 et 12 juillet 2014

15 et 16 septembre 2014 Lille : 26 et 27 juin 2014

20 et 21 novembre 2014 Tarif : 1 480 € HT*

*-15% pour les abonnés de L’AGEFI Actifs

Bulletin d’inscription page 173 Contact au +33 (0)1 40 33 80 71 ou par mail : inscriptiongp@barchen.fr

Head of sales à Londres et Paris sur un desk de dérivés de change et de taux, Alain a évolué plus de 10 ans dans les marchés. Il a fait face aux besoins de ses clients comme aux exigences des traders et aux obligations de gestion des Back et Middle Offices.

Aujourd’hui, il met cette expérience à votre disposition pour répondre à toutes vos interrogations sur les marchés et leurs acteurs.

Alain anime les séminaires présentiels : - Comprendre les marchés financiers ... 119 Alain anime les classes virtuelles : - Préparer la certification AMF ... 73 - Cycle Financier ... 139 - Comprendre les marchés financiers ... 141 - Initiation aux produits dérivés ... 142

Alain

Bouijoux

Bärchen : A qui s’adresse ce séminaire ? Alain : Ce séminaire s’adresse à toute personne désireuse de comprendre les mécanismes de base de fonctionnement des bourses, des acteurs des marchés, des banques (privées ou centrales). Ce séminaire est profondément ancré dans l’actualité et permet aux participants de mieux comprendre les enjeux économiques et financiers actuels. A ce titre, à part les opérateurs de front office déjà intégrés dans cet univers, tous les profils sont concernés par cette formation. A la fin de cette formation, les participants seront, entre autres, à même de lire et de comprendre des articles de journaux financiers qui auraient pu les rebuter avant.

Quels sont les pré-requis ?

Aucun pré-requis, la formation est construite en conséquent.

Alain, couvrir tous les marchés, tous les produits en 2 jours, il y a beaucoup à faire ? Que va retenir le participant à l’issu de ces deux jours ? L’objectif de ce séminaire est de ranger des idées déjà présentes dans les esprits dans les bonnes cases et de comprendre à quoi servent les marchés, les banques, les régulateurs, etc.

Tous les marchés ne seront pas abordés en détail mais les différences de fond entre les produits cash et les produits dérivés, entre les marchés organisés et les marchés de gré à gré, entre les opérations spéculatrices et les opérations de couverture ainsi que les enjeux des banques sur les années qui viennent en termes de liquidité et respect des ratios internationaux seront des points qui seront acquis à la fin de ce séminaire.

Les échanges continuels, les nombreux exemples liés à l’actualité, les rappels réguliers lors de quiz improvisés visent à atteindre ces objectifs.

Vous-même, vous maîtrisez tous ces sujets ? Bien sûr... 16 ans de Front Office en tant que vendeur, mon expérience internationale et la démarche de pédagogie participative visant à expliquer des produits de marché aux clients finaux m’ont permis d’acquérir de la matière technique mais aussi un certain recul sur le sujet.

Vous animez ce séminaire depuis plus de 8 ans, quelles évolutions lui avez-vous donné depuis le début ?

Ce séminaire a profondément évolué suite à la crise de 2008. Les nombreuses questions des participants souhaitant comprendre les rouages de la crise des subprimes, les impacts des agences de notation, les conséquences de la faillite de Lehman Brothers, les enjeux de la crise des dettes souveraines entre autres m’ont amené à remettre la logique de formation dans son contexte d’actualité extrêmement riche.

Vous avez une réputation d’excellent animateur notamment gagnée grâce à ce séminaire

[meilleur animateur de l’année à deux reprises chez Bärchen] : en quoi votre méthode est-elle efficace ?

Les échanges continuels avec les participants sur des questions très variées, les retours sur les points clés vus au cours des modules précédents avant de commencer des matinées ou après-midis de formation sont les facteurs qui garantissent qu’une formation puisse atteindre ses objectifs. Personne ne peut se permettre de décrocher car je ne cesse d’interroger les participants les uns après les autres. Je ne demande aucun effort mathématique, juste une attention soutenue, gage de compréhension des éléments clés.

Comprendre les marchés financiers

Acteurs, métiers, instruments cash et dérivés

In document Gestion de Patrimoine (Page 108-177)