Faculté des Sciences Juridiques, Economiques, et Sociales - Mohammedia Année universitaire 2019-2020
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Filière : Economie et Gestion / Semestre 4
Travaux dirigés (Correction) : Analyse Financière
Exercice n
°1 :
1/ Bilan comptable condensé :
Actif Montant Net % Passif Montant Net %
Actif Immobilisé
9 631 250,00 0,68Financement permanent
7 721 250,00 0,54
Actif circulant hors
trésorerie
3 175 000,00 0,22
Passif circulant hors
trésorerie
6 100 000,00 0,43
Trésorerie Actif
1 400 000,00 0,1Trésorerie Passif
385 000,00 0,03Total Actif
14 206 250,00Total Passif
14 206 250,00 2/ FR ; BFR ; TN :Formule Montant
Fond de roulement fonctionnel (FRF)
FP-AI - 1 910 000
Besoin en fond de roulement (BFG)
ACHT-PCHT - 2 925 000
Trésorerie nette (TN)
TA-TP (OU) FR-BFR
- 1 015 000
3/ Calcul des ratios :
o Ratio de financement 0,8
o Ratio de couverture des besoins d’exploitation
0,65
o Ratios d’indépendance financière
0,999 o Ratio d’autonomie financière 0,48 o Ratio de liquidité générale
(solvabilité)
0,7 o Ratio de liquidité réduite 0,53 o Ratio de liquidité immédiate 0,21 SERIE DES EXERCICES N° 8 : Bilan fonctionnel
