Introduction de CIOA 1ère plateforme communautaire internationale d affaires sur le Marché Libre d Euronext Paris Note d'information

(1)

GROUPE CIOA – Le Nobel – Avenue de l’Université – 83160 La Valette du Var – France - Tel : (33) 04 94 14 12 40 – Fax : (33) 04 94 14 12 41 – e-mail cioa@cioa.com - http://www.cioa.com

Introduction de CIOA

1ère plateforme communautaire internationale d’affaires sur le Marché Libre d’Euronext Paris

Note d'information

(2)

DONNEES CORPORATIVES Dénomination GROUPE CIOA

Forme juridique SA à Conseil d'administration Capital 1 500 000 € (libéré)

Adresse Groupe CIOA - Immeuble le Nobel - Avenue de l’université 83160 La Valette du Var - France

L'objet de la société consiste en :

- la fourniture aux entreprises, de services de conseil, d’assistance, de gestion, d’intermédiation, de formation, de domiciliation, de développement de système d’information et plus généralement, toute fourniture et toutes activités de conception, de fabrication, de distribution, de courtage, ou de promotion de biens et services permettant d’optimiser la création, le management et le développement d’entreprises,

- l’importation, la distribution et la commercialisation de biens et services

La participation de la société à toutes opérations susceptibles de se rattacher audit objet par voie de création de sociétés nouvelles, apport, commandite, souscription ou rachat de titres ou droits sociaux, fusion, acquisition, location ou location-gérance de fonds de commerce ; Ainsi que toutes opérations industrielles, commerciales et financières, mobilières et immobilières se rattachant directement ou indirectement audit objet, ou à tous objets similaires ou connexes.

TEL (33) 04 94 14 12 40 - FAX Fax: (33) 04 94 14 12 41

Site Web www.cioa.com

EMAIL info@cioa.com

Numéro

d'identification au registre du

commerce

423 079 540 RCS TOULON

Code ISIN FR0012384907

Mnémonique MLCIO

Cession des actions

Les actions sont librement cessibles Introducteur NFinance Securities

Service financier: CACEIS CORPORATE TRUST

Agence Presse Aelium - Jérôme GACOIN - 01 75 77 54 65 Conseil du

Président

Louis THANNBERGER Prix d’émission 4,03 EUR

Contact investisseur

Léon LUCIDE - llucide@cioa.com

(3)

CIOA EN SYNTHESE

Créé en 1994, CIOA est une plateforme web collaborative, spécialisée dans la mise en relation d’entreprises, pour les accompagner, entre autres, dans leur développement à l’international. La société propose à ses membres, via un système d’adhésion, des ressources mutualisées.

La plateforme recense 370 000 acheteurs, vendeurs, fournisseurs de services et intermédiaires commerciaux dans 140 pays.

CIOA élargit sa présence internationale grâce à un réseau de franchisés et de « licenciés pays ».

Basée à La Valette-du-Var (83), la société développe des partenariats avec des groupements en lien avec des sociétés ancrées dans différents pays et collectivités locales. Ces marketplaces régionales assurent au système CIOA une présence locale partout dans le monde.

Business model

En proposant un concept unique sur le marché de mise en relation des PME, CIOA est un pionnier sur son marché.

Le chiffre d’affaires de CIOA est alimenté par plusieurs types de revenus.

 D’un côté, sur le marché direct des PME :

- La société génère de l'audience avec une offre Freemium.

- Elle monétise cette audience, via un abonnement Premium qui ouvre l'accès à toutes les ressources du système (logiciels hébergés intégrables, back office, formations, etc.).

- Elle optimise cette monétisation grâce à des services pour les usagers qui veulent être accompagnés ou qui lui délèguent la réalisation de certaines fonctions.

 D’un autre côté, la société perçoit des redevances et des droits de licence, provenant des franchisés et des développeurs d’affaires. Le fonctionnement en réseau contribue à une multiplication très rapide et sans limite des membres.

News, flow et perspectives

Positionnée sur un marché en pleine croissance de mutualisation de ressources, CIOA poursuit sa stratégie de développement, en créant des plateformes dédiées à des secteurs à fort potentiel, en particulier dans des pays émergents : Construction, Artisanat, Hôtellerie, Meuble.

Ayant déjà développé une trentaine de plateformes web affiliées, CIOA a pour vocation de développer de solides ancrages institutionnels dans les pays d’Afrique, d’Amérique du Sud et d’Asie.

CIOA vise à étoffer un maillage commercial international, avec 300 franchisés et atteindre 5 millions de membres.

Les activités actuelles et futures vont permettre de réaliser un CA proche de 12M€ en 2015, qui va croitre significativement en 2016 grâce à son expansion au niveau international et à un développement commercial intensif dans les zones de présence actuelle.

Côté rentabilité, nous attendons un EBIT à hauteur de 2M€ en 2015, qui devrait dépasser 4 M€ dès 2016.

Valorisation

Nous sommes très confiants dans la capacité de CIOA à mener à bien ses projets de développement dans un secteur marqué par une demande en forte croissance. ..

Nous introduisons CIOA sur le marché public au cours de 4,03 € par action, valorisant l'entreprise à 20,16 M€.

(4)

PLAN DE DEVELOPPEMENT

Basé en région PACA, le Groupe CIOA est un système de mutualisation de ressources professionnelles, qui fonctionne sur la base d’une plateforme web dédiée. La société veut pallier aux faiblesses des PME dans les domaines stratégiques, de la prospection à l’international et des technologies de l’information.

Une offre unique aux PME du Monde entier

Le Groupe CIOA propose une offre unique pour répondre aux nouveaux besoins nés de la globalisation, en accompagnant toutes les étapes de l’internationalisation.

Ainsi, CIOA amène à ses clients PME, sous un même toit, les outils, les services et les réseaux pour leur permettre de s’adapter et de se développer à l’international dans un environnement auquel elles ne sont pas préparées :

 Services de conseil en stratégie, de business développement et d’introduction sur les marchés internationaux.

 Réseau de Places de marché avec système de rapprochement automatique d’offres et de demandes.

Chacun accède ainsi à l'audience et à une visibilité globale,

 Ressources mutualisées en libre service :

- Formations et Outils du commerce international avant de se lancer.

- Logiciels hébergés ERP avec modules métiers intégrables interopérables avec le réseau de places de marché, permettant de construire un système intégré d'information, conçu pour supporter le développement à l’international,

- Outils collaboratifs : gestion de projets, outils de communication, modules d'interopérabilité avec les réseaux sociaux,

- Bases de données : fichiers de contacts internationaux (système d’intelligence pour l’import export «Intelex», qui sert à localiser des acheteurs ou des vendeurs, avec leur historique de transactions, dans 34 pays du monde), études.

 Services d’achat, avec sourcing et logistique inclus.

 Accompagnement du développement à l'international avec une force de vente internationale affiliée (1700 co-développeurs dans 40 pays) assurant des services de représentation.

 Back-office pluridisciplinaire, qui fédère 200 experts spécialisés dans le développement et assurant des services d'assistance à la demande.

Ainsi, le Groupe a pour vocation de développer un réseau global de facilitation d’affaires dédié aux institutions, groupements et PME, pour aider les entreprises francophones à accéder au marché international, et vice versa, accompagner les entités étrangères dans leur développement dans les pays francophones.

Afin de préparer les PME à l’environnement changeant du commerce international, CIOA a ouvert le centre de formation CIMIETIC, dédié aux pratiques commerciales d’import-export.

Ainsi, aujourd’hui, la communauté de CIOA dépasse 370 000 membres de 140 pays, dont 100 000 fournisseurs.

La société a rentabilisé sa phase R&D et optimisé son modèle au fil du temps, pour pouvoir monétiser les services proposés.

(5)

Un développement par le biais de partenariats multiples

L’originalité du modèle de CIOA, qui repose sur le concept de mutualisation, consiste à rester ouvert à tous types de partenariats : les franchisés, les chefs de projets verticaux, les plateformes de courtiers, les collectivités locales, les agences de développement étatique, etc.

Les Franchises

Aujourd’hui, CIOA tend à dupliquer son modèle dans d’autres pays, en l’adaptant à chaque environnement culturel.

Ainsi, outre les « portails d’affaires » locaux à l’audience globale, la société a créé un réseau d’affaires avec une représentativité plus solide, une trentaine de bureaux régionaux franchisés.

Les Développements verticaux

Pour toucher aux marchés de niches les plus porteurs, la société a créé des places de marché verticales, animées par des licenciés spécialisés :

 Construction : "Constructions Alternatives" est une plateforme collaborative de la « Nouvelle Construction », conçue pour répondre au besoin mondial de construction à moindre coût.

 Hôtellerie, qui vise à rapprocher ceux qui cherchent à voyager moins cher et les établissements hôteliers partout dans le monde, désireux de remplir leurs chambres.

 Artisanat : la plateforme MEILLEURS ARTISANS DU MONDE agrège l’offre mondiale de produits artisanaux en interconnectant le portail de chaque pays qui lui-même regroupe l’offre locale .

 Meuble : le portail Moobles donne aux détaillants indépendants l’accès à de bonnes conditions d’approvisionnement, comparables à celles dont bénéficient les réseaux organisés.

CIOA a mis au point une offre de partenariat visant à la démultiplication de ces marchés verticaux, pour intégrer des spécialistes métiers. Ceux-ci lui apportent leur savoir faire et des capitaux pour le développement de nouvelles plateformes, à partir de son modèle et de ses ressources.

Cette stratégie permet de faciliter la pénétration de secteurs variés, avec des risques limités. Plusieurs développements sont en cours et il est planifié une quinzaine de plateformes spécialisées d'ici 2016.

Les partenaires diffuseurs

Les partenaires diffuseurs bénéficient d'une plateforme dédiée à marque blanche qui leur permet de donner à leurs usagers l'accès aux ressources mutualisées de CIOA.

 Les Groupements : e-communauté à marque blanche

 Les Collectivités Locales : plateforme d'animation économique à marque blanche Un modèle économique doublement efficace

Ainsi, le chiffre d’affaire vient de deux types de revenus :

 des PME membres (abonnements pour avoir accès à la plateforme, honoraires de services de support et commissions d’intermédiation import-export)

 et des partenaires qui participent au développement du réseau CIOA à travers le monde (redevances, droits territoriaux, etc.).

L'intérêt du modèle de développement avec des partenaires est double :

 d’un côté, cette population va toujours ‘driver’ le chiffre d’affaires ;

 d’un autre côté, les partenaires démultiplient l’audience et contribuent à la croissance de la notoriété de la marque, ce qui est un gage de futurs succès.

(6)

MANAGEMENT

L’équipe de CIOA compte 20 collaborateurs, une équipe multiculturelle parlant 5 langues.

Tous les collaborateurs de la société ont des parcours professionnels, construits au sein de grands groupes, en France et à l’international.

EQUIPE DE DIRECTION

Léon LUCIDE, 57 ans Co-Fondateur - Président du conseil d'administration

Chantal SALINIERE, 60 ans Co-Fondatrice, Administrateur, Directeur général délégué

Cédric ZELINE, 37 ans Administrateur,

Directeur général délégué

Lionel LUCIDE, 35 ans Administrateur Maîtrise de droit international, avocat de

formation, entrepreneur dans l'âme.

Entrepreneur à 19 ans, a transformé en 10 ans, les 6000 F investis en 300 millions de F de CA!

Il a contracté le virus de l'international, pendant un sabbatique de 4 ans qui l'a conduit dans 42 pays.

Conseiller d'entreprises et de dirigeants politiques, formateur, créateur infatigable, il préside le Groupe et porte aux équipes, sa vision, son enthousiasme et son sens des solutions.

Licenciée en lettres modernes, et diplômée de l’ITB, elle a été pendant 17 ans dans une Caisse Régionale de Crédit Agricole, successivement Responsable de formation et Analyste financier.

Co-fondatrice du CIOA, elle est en charge de l'administratif et du financier.

Ingénieur en design des systèmes mécaniques.

Diplôme d’Ingénieur à l’UTC (Université Technologique de Compiègne -France) Diplôme International d’ingénieur

“Product design ingeniering”

(conception de produits) à la Hanzehogeschool (Groningen – Hollande) Architecte logiciel.

Conception de la plateforme collaborative du CIOA

Major de promotion en marketing opérationnel puis Responsable marketing "Small Office Home Office"

chez British Telecom.

Fondateur de ECEELOT, place de marché B2B spécialisée dans le prêt à porter, cédée à un industriel italien leader de la logistique.

Opérationnel confirmé, accompagne les petites et moyennes entreprises dans l’optimisation de leurs ressources, pour une transition réussie vers le e-commerce.

Virginia CACERES, 41 ans Board advisor

Brigitte MARRY, 62 ans Board advisor

Laetitia LUCIDE, 28 ans Communication

Yann ZELINE, 35 ans Board Advisor Ingénieur en télécom (Université

Hanzehogeschool (Groningen – Hollande)

Plusieurs années d’expérience en tant qu’ingénieur en entreprises espagnoles dans les secteurs télécom et

informatique.

Departement relation/gestion client Telefonica, Département qualité HP Barcelone, Département técnic ID Group (Gestion Apple Grands Comptes), Département Técnic Sinel Systems (SAP - Gestion Grands Comptes)

Formation : Sciences Po Paris, Centre Français du Patrimoine et ANACOFI.

Rédactrice en Chef de plusieurs Magazines et émissions de télévision culturelles.

Directrice de la communication et du marketing du Crédit Martiniquais.

Directrice du marketing, et relations publiques de l'opérateur télécom Intelnet et Vivaction

Spécialiste des montages financiers et de l'optimisation fiscale.

Formation : Master of science in entertainment & Media management (Euromed Marseille), Master de recherche en philosophie (Université Paul Valery - Montpellier)

Titulaire d'une Maîtrise en

management du Sport, Yann est aussi un architecte logiciel d'expérience qui a participé à la conception et à la réalisation de la plateforme collaborative de CIOA.

Polyvalent, il accompagne les PME et organisations dans leur intégration des outils informatiques et anime des entreprises dans le milieu sportif.

(7)

CHIFFRES Revenus

En M€ 2013 2014e 2015e 2016e

Revenus 2.9 6.6 11.9 22.4

%croissance 3.5 112.8 80.3 88.8

EBIT 0.4 1.0 2.0 4.1

%marge 13.1 15.8 16.7 18.2

Net Profit

%marge

0.1 1.8

0.7 10.0

1.2 11.0

2.7 11.9

2013 2014e 2015e 2016e

EV/Ventes 7.0 3.1 1.7 0.9

EV/EBIT 53.7 19.9 10.5 5.1

PE 376.9 30.6 16.2 7.6

Cash flow

2014e 2015e 2016e 2017e 2018e

Chiffres d’affaires 6 571 11 850 22 375 61 063 72 589

Croissance 122.8% 80.3% 88.8% 172.9% 18.9%

Résultat d’exploitation 1 038 1 979 4 072 13 373 16 187

Marge d’exploitation 15.8% 16.7% 18.2% 21.9% 22.3%

Rex – Taxes 692 1 319 2 715 8 915 10 792

+ Donations aux amortissements

210 450 650 980 1 042

- Investissements 105 225 325 735 782

- Variation du BFR 724 1 056 2 105 7 738 2 305

Free Cash Flow 73 489 935 1423 8747