البدائل المتاحة في البلدان المغاربية لإقلاع النمو دراسة حالة الجزائر، المغرب، تونس

ﺔ ﻌ ﻟا ﺔ ا ﻘ ﻟا ﺔ ﺋا ﻟا ﺔ ر ﻬ ﻟا

ـﻌﻟا ــ ﻠﻌ ﻟا ةرازو

ﻌﻟا ـــ ﻟاو ﻲﻟﺎ

ﻠ

ﻲ ـــ

دا ﻟﺎ

ﻟ ﻪ ﺣ ﻬ ﻟا ﺔﻌﻣﺎﺟ

ﻟا م ﻠﻋو ﺔ رﺎ ﻟاو ﺔ دﺎ ﻗﻻا م ﻠﻌﻟا ﺔ ﻠﻛ

ﻗ

م ﻠﻌﻟا

ﺔ دﺎ ﻗﻻا

ﺔﻣﺪﻘﻣ ﺔﺣوﺮﻃأ

لﺎﻤﻜﺘﺳﻻ

تﺎﺒﻠﻄﺘﻣ

ﻩارﻮﺘﻛد ةدﺎﻬﺷ

،

ﺚﻟﺎﺜﻟا رﻮﻄﻟا

مﻮﻠﻌﻟا ناﺪﻴﻣ

ﲑﻴﺴﺘﻟا مﻮﻠﻋو ﺔﻳرﺎﺠﺘﻟاو ﺔﻳدﺎﺼﺘﻗﻻا

:ﺔﺒﻌﺸﻟا

ﻟا

مﻮﻠﻌ

ﺔﻳدﺎﺼﺘﻗﻻا

:ﺺﺼﺨﺘﻟا

ﻞﻴﻠﲢ

يدﺎﺼﺘﻗا

ﺖﲢ

فاﺮﺷإ

رﻮﺘﻛﺪﻟا /ذﺎﺘﺳﻷا

:

ﻦﻣ

ﻄﻟا داﺪﻋإ

ﺎ

ﺔﺒﻟ

:

أد

.

ﺮﺻﺎﻨﻟا ﺪﻤﳏ

ﻮﺗاﺪﻴﲪ



صﺎﻘﺑ ﺔﻴﻓﺎﺻ

ﺔﻔﻴﻠﺧ ﻦﺑ ﺪﲪأ .د

ﺔﺸﻗﺎﻨﳌا ﺔﻨﳉ

ﺐﻘﻠﻟاو ﻢﺳﻻا

ﺔﻴﻤﻠﻌﻟا ﺔﺒﺗﺮﻟا

ﺔﻌﻣﺎﳉا

ﻲﳝر ض ر .د

ذﺎﺘﺳأ

أ ﺮﺿﺎﳏ

ﺮﻀﳋ ﻪﲪ ﺪﻴﻬﺸﻟا

-يداﻮﻟا

ﺎﺴﻴﺋر

ﻮﺗاﺪﻴﲪ ﺮﺻﺎﻨﻟا ﺪﻤﳏ .دأ

ذﺎﺘﺳأ

ﺮﻀﳋ ﻪﲪ ﺪﻴﻬﺸﻟا

-يداﻮﻟا

ارﺮﻘﻣو ﺎﻓﺮﺸﻣ

ﺔﻔﻴﻠﺧ ﻦﺑ ﺪﲪأ .د

أ ﺮﺿﺎﳏ ذﺎﺘﺳأ

ﺮﻀﳋ ﻪﲪ ﺪﻴﻬﺸﻟا

-يداﻮﻟا

اﺪﻋﺎﺴﻣ ﺎﻓﺮﺸﻣ

.د

مﺎﺸﻫ

ةﺰﺒﻟ

أ ﺮﺿﺎﳏ ذﺎﺘﺳأ

ﺮﻀﳋ ﻪﲪ ﺪﻴﻬﺸﻟا

-يداﻮﻟا

ﺎﻨﺤﺘﳑ

.د

مﺎﺸﻫ

ﰊﺮﻏ

ذﺎﺘﺳأ

أ ﺮﺿﺎﳏ

ﺮﻀﳋ ﻪﲪ ﺪﻴﻬﺸﻟا

-يداﻮﻟا

ﺎﻨﺤﺘﳑ

.دأ

قازﺮﻟا ﺪﺒﻋ

يواﺰﻟا ﻦﺑ

ذﺎﺘﺳأ

ﺮﻀﻴﺧ ﺪﻤﳏ

-ةﺮﻜﺴﺑ

ﺎﻨﺤﺘﳑ

.د

ﺐﻴﻄﳋا ﺪﻤﳏ

ﺮﳕ

ذﺎﺘﺳأ

أ ﺮﺿﺎﳏ

ح ﺮﻣ يﺪﺻﺎﻗ

-ﺔﻠﻗرو

ﺎﻨﺤﺘﳑ

ﻲﻌﻣﺎ ﻟا ﺳ ﻟا

:

2019

/

2020

ﺔ رﺎﻐ ﻟا نا ﻠ ﻟا ﻲﻓ ﺔﺣﺎ ﻟا ﻞﺋا ﻟا

ﻟا عﻼﻗﻹ

، ﺋا ﻟا) ﺔﻟﺎﺣ ﺔﺳارد

ب ﻐ ﻟا

،

ﻧ ﺗ

(

تﺎﻳﻮﺘﺤﻤﻟا سﺮﻬﻓ I

ﻮﺘﶈا سﺮﻬﻓ

ت

ﺔﺤﻔﺼﻟا ءاﺪـــــﻫﻹا ﺮﻳﺪﻘﺘﻟاو ﺮﻜﺸﻟا ﺺﺨﻠﳌا ت ﻮﺘﶈا سﺮﻬﻓ Ⅴ-Ⅰ لواﺪﳉا سﺮﻬﻓ و ﺔﻴﻧﺎﻴﺒﻟا لﺎﻜﺷﻷا Ⅵ -Ⅶ ﻖﺣﻼﳌا ﺔﻤﺋﺎﻗ Ⅷ زﻮﻣﺮﻟاو تارﺎﺼﺘﺧﻻا ﺔﻤﺋﺎﻗ Ⅸ ـــــﳌا ﺔـــﻣﺪﻘـــــ أ-د ﻞﺼﻔﻟا :لوﻷا ﻞﺋاﺪﺒﻟا لﻮﺣ ﺔﻳﺮﻈﻨﻟا تﺎﻴﺑدﻷا ﻮﻤﻨﻟاو يدﺎﺼﺘﻗﻻا 2 _ 46 ﺪﻴﻬﲤ 02 :لوﻷا ﺚﺤﺒﳌا ﺔﺣﺎﺘﳌا ﻞﺋاﺪﺒﻟا 03 :ﻻوأ ﺔﻳﺪﻴﻠﻘﺘﻟا ﻞﺋاﺪﺒﻟا ﻼﻟ دﺎﺼﺘﻗ 03 1 - ا ﻞﻳﺪﺒﻛ ﻲﻋارﺰﻟا عﺎﻄﻘﻟا ﻲﺠﻴﺗاﱰﺳ 03 1.1 - ﺗ ﺔﻋارﺰﻟا ﻒﻳﺮﻌ 03 2.1 - ﺔﻋارﺰﻟا تﺎﻣﻮﻘﻣ 04 3.1 - تﺎﳘﺎﺴﻣ عﺎﻄﻘﻟا ﻟا ﻮﻤﻨﻟا ﰲ ﻲﻋارﺰ 04 2 - ا ﻞﻳﺪﺒﻛ ﻲﻋﺎﻨﺼﻟا عﺎﻄﻘﻟا ﻲﺠﻴﺗاﱰﺳ 06 1.2 - ﺔﻋﺎﻨﺼﻟا ﻒﻳﺮﻌﺗ 06 2.2 - ﺔﻋﺎﻨﺼﻟا ﺔﻴﳘأ 06 3 - ﻞﻳﺪﺒﻛ ﻲﺣﺎﻴﺴﻟا عﺎﻄﻘﻟا ا ﻲﺠﻴﺗاﱰﺳ 07 1.3 - ﺔﺣﺎﻴﺴﻟا ﻒﻳﺮﻌﺗ 08 2.3 - ﺔﺣﺎﻴﺴﻟا ﺺﺋﺎﺼﺧ 09 3.3 - ﺔﺣﺎﻴﺴﻟا تﺎﻣﻮﻘﻣ 10 4.3 - ﺔﺣﺎﻴﺴﻟا ﺔﻴﳘأ 10 ﺔﻴﳘﻷا ﻳدﺎﺼﺘﻗﻻا ﺔ 10 ب - ﺔﻴﻋﺎﻤﺘﺟﻻا ﺔﻴﳘﻷا 11 ج - ﺔﻴﺳﺎﻴﺴﻟا ﺔﻴﳘﻷا 11 د - ﺔﻴﻓﺎﻘﺜﻟا ﺔﻴﳘﻷا 11 :ﺎﻴﻧ ﺔﻠﻳﺪﺒﻟاو ﺔﻳﺪﻴﻠﻘﺘﻟا ﺔﻗﺎﻄﻟا ردﺎﺼﻣ 12 1 - ﻂﻔﻨﻟا) ﺔﻳﺪﻴﻠﻘﺘﻟا ﺔﻗﺎﻄﻟا -زﺎﻐﻟا -(ﻢﺤﻔﻟا 12 1.1 - ﻂﻔﻨﻟا 12 2.1 - ﺮﺠﳊا ﻢﺤﻔﻟا ي 13 3.1 - ﻲﻌﻴﺒﻄﻟا زﺎﻐﻟا 13

II

4.1 - ﺔﻳوﻮﻨﻟا ﺔﻗﺎﻄﻟا 14 2 - ﺔﺒﺿﺎﻨﻟا ﺔﻠﻳﺪﺒﻟا ﺔﻗﺎﻄﻟا ردﺎﺼﻣ 15 1.2 - يﺮﺨﺼﻟا ﻂﻔﻨﻟا 15 2.2 - يﺮﺨﺼﻟا زﺎﻐﻟا 16 3 - ﺔﻤﺋاﺪﻟا وأ ةدﺪﺠﺘﳌا ﺔﻠﻳﺪﺒﻟا ﺔﻗﺎﻄﻟا ردﺎﺼﻣ 17 1.3 - ﺔﻴﺴﻤﺸﻟا ﺔﻗﺎﻄﻟا 17 2.3 - ﺔﻴﺋﺎﳌا ﺔﻗﺎﻄﻟا 18 3.3 - ﻟا ﺔﻴﺋاﻮﳍا ﺔﻗﺎﻄ 19 4.3 - ﺔﻴﻓﻮﳉا ةراﺮﳊا ﺔﻗﺎﻃ 20 5.3 - ﻳﻮﻀﻌﻟا ﺔﻗﺎﻄﻟا ﺔ 21 ﱐﺎﺜﻟا ﺚﺤﺒﳌا ﻮﻤﻨﻟا : يدﺎﺼﺘﻗﻻا 22 :ﻻوأ ﻮﻤﻨﻟا ﻒﻳﺮﻌﺗ يدﺎﺼﺘﻗﻻا 22 :ﺎﻴﻧ ﻮﻤﻨﻟا ﺲﻴﻳﺎﻘﻣو ﺮﺻﺎﻨﻋ يدﺎﺼﺘﻗﻻا 23 1 - ﻮﻤﻨﻟا ﺮﺻﺎﻨﻋ يدﺎﺼﺘﻗﻻا 23 1.1 - ﻞﻤﻌﻟا 24 2.1 - لﺎﳌا سأر ﻢﻛاﺮﺗ 24 3.1 - ﲏﻔﻟا مﺪﻘﺘﻟا 25 2 - ﻮﻤﻨﻟا ﺲﻴﻳﺎﻘﻣ يدﺎﺼﺘﻗﻻا 25 1.2 - ﻮﻤﻨﻠﻟ ﺔﻳﺪﻘﻨﻟا تﻻﺪﻌﳌا يدﺎﺼﺘﻗﻻا 26 2.2 - ﻮﻤﻨﻠﻟ ﺔﻨﻴﻌﻟا تﻻﺪﻌﳌا يدﺎﺼﺘﻗﻻا 26 - ﺔﻴﺋاﺮﺸﻟا ةﻮﻘﻟا ﺔﻧرﺎﻘﻣ 26 :ﺎﺜﻟ ﻮﻤﻨﻟا ﲔﺑ قﺮﻔﻟا يدﺎﺼﺘﻗﻻا ﺔﻴﻤﻨﺘﻟاو ﻳدﺎﺼﺘﻗﻻا ﺔ 28 1 - ﺔﻴﻤﻨﺘﻟا مﻮﻬﻔﻣ ﻳدﺎﺼﺘﻗﻻا ﺔ 28 2 - ﺔﻴﻤﻨﺘﻟاو ﻮﻤﱡﻨﻟا ﻲﻣﻮﻬﻔﻣ ﲔﺑ ﺰﻴﻴﻤﺘﻟا 28 :ﺎﻌﺑار ﻮﻤﱡﻨﻠﻟ يﺮﻈﻨﻟا ﻞﻴﺻﺄﺘﻟا يدﺎﺼﺘﻗﻻا 29 1 - ا ﻮﻤﱡﻨﻠﻟ ﻲﻜﻴﺳﻼﻜﻟا ﻞﻴﻠﺤﺘﻟ يدﺎﺼﺘﻗﻻا 29 1.1 - ) ﺚﻴﲰ مدآ ﺔﻳﺮﻈﻧ 1776 ( 2292 2.1 - ) سﻮﺘﻟﺎﻣ تﺮﺑور ﺔﻳﺮﻈﻧ 1791 ( 30 3.1 - )ودرﺎﻜﻳر ﺪﻴﻓاد ﺔﻳﺮﻄﻧ 1817 ( 31 4.1 - ) ﺲﻛرﺎﻣ لرﺎﻛ 1818 ( 32 5.1 - ﺔﻴﻜﻴﺳﻼﻜﻟا ﺔﻳﺮﻈﻨﻟا ﻢﻴﻴﻘﺗ 32 2 - ﻮﻤﱡﻨﻠﻟ دﺪﳉا ﻲﻜﻴﺳﻼﻜﻟا ﻞﻴﻠﺤﺘﻟا يدﺎﺼﺘﻗﻻا 33 3 ﻮﻤّﻨﻠﻟ يﺰﻨﻴﻜﻟا ﻞﻴﻠﺤﺘﻟا يدﺎﺼﺘﻗﻻا 34 1.3 - ﳕ دورﺎﻫ جذﻮ - رﺎﻣود 35 أ-ﲔﺟذﻮﻤﻨﻟا تﺎﻴﺿﺮﻓ 35 ب - ﲔﺟذﻮﻤﻨﻠﻟ يﺮﻈﻨﻟا حﺮﻄﻟا 35 ج - حﺮﻄﻟا ﻲﺿ ﺮﻟا جذﻮﻤﻨﻠﻟ 37 د - رﺎﻣودو دورﺎﻫ جذﻮﳕ رﻮﻄﺗ 39

تﺎﻳﻮﺘﺤﻤﻟا سﺮﻬﻓ III

4 - ﻲﻜﻴﺳﻼﻛﻮﻴﻨﻟا ﻞﻴﻠﺤﺘﻟا ﻮﻤﻨﻠﻟ 39 1.4 - ﻮﻟﻮﺳ جذﻮﳕ 39 5 - ﻮﻤﻨﻟا جذﺎﳕ (ﻲﻠﺧاﺪﻟا ﻮﻤﻨﻟا ت ﺮﻈﻧ) ﺔﺜﻳﺪﳊا 41 1.5 - جذﻮﳕ AK 41 2.5 - ) ﺮﻣور جذﻮﳕ 1986 ( 42 3.5 - ) سﺎﻛﻮﻟ جذﻮﳕ 1988 ( 43 4.5 - ) ور جذﻮﳕ 1990 ( 44 ﺔﺻﻼﳋا 46 ثاﱰﻟاو ﺚﺤﺒﻟا ﺔﻴﻟﺎﻜﺷإ ﲔﺑ ﺔﻘﺑﺎﺴﻟا تﺎﺳارﺪﻟا :ﱐﺎﺜﻟا ﻞﺼﻔﻟا ﻲﻤﻠﻌﻟا 48 -60 ﺪﻴﻬﲤ 48 1 -) قورز ﻖﻓﻮﻣ ﻦﺑ ﺔﺳارد 2019 ( 49 2 ﺪﻤﳏ يﺪﻴﺳ يرﻮﻜﺷ ﺔﺳارد ) 2012 ( 50 3 -) ﲑﲰ دﺎﳏ ﻦﺑ ﺔﺳارد 2016 ( 51 4 -) ﻦﻳﺪﻟا ﲑﺧ ﺪﻴﺣو ﺔﺳارد 2013 ( 53 5 -ﺔﺳارد ) ﻲﺳﻮﻟ ةﺮﻘﻟا ﺪﻤﳏ ﺮﻫﺎﻇ رﺪﻴﺣ 2016 ( 54 6 -) ﺔﺴﻴﻧأ نﺎﻀﻣر ﻦﺑ ،ﻰﻔﻄﺼﻣ مﺪﻘﻤﻠﺑ ﺔﺳارد 2012 ( 56 7 ﻦﻳﺪﻟا ﻒﻴﺳ ﺔﺳارد )ﺔﻴﻠﻳﺎﺣر 2016 ( 57 8 -) ةرﺎﻤﻋ ىﺪﳍا رﻮﻧ ﺔﻜﻳﺮﺑ ﺪﻴﻌﺴﻟا ﺔﺳارد 2016 ( 58 9 -) يﺮﻳاز ﻢﺳﺎﻘﻠﺑ ،ﺞﻴﳚﺮﻗ ﻲﻠﻋ ﻦﺑ ﺔﺳارد 2017 ( 59 10 -) ﺔﻳﻮﺒﻧ ﻲﺴﻴﻋ ،ﻒﻃاﻮﻋ طﻮﻠﺧ ﺔﺳارد 2016 ( 60 11 ﺔﺳارد Clovis Freire ) 2017 ( 61 12 ﺔﺳارد

SOUMAN MOHAND OUIDIR, OUALI NADJIA

) 2018 ( 62 13 ﺔﺳارد

(2016) Lkhagva Gerelmaa, Koji Kotani 63

14

ﺔﺳارد

Kouider Bouragba, Khadidja Sebti ) 2016 ( 64 ﺔﺻﻼﳋا 67 ﺚﻟﺎﺜﻟا ﻞﺼﻔﻟا : تﺎﺟﺮﺨﳌا ﻞﻴﻠﲢو ﺞﺋﺎﺘﻧو تاﲑﻐﺘﳌا ضﺮﻋ ﲔﺑ ﺔﻴﺳﺎﻴﻘﻟا ﺔﺳارﺪﻟا 69 -103 ﺪﻴﻬﲤ 69 ﺚﺤﺒﳌا تاودﻷاو ﺔﻘﻳﺮﻄﻟا :لوﻷا 70 ﺔﺳارﺪﻟا ﻊﻤﺘﳎ :ﻻوأ 70 1 ﻦﻋ ﺔﶈ دﺎﺼﺘﻗا ﺮﺋاﺰﳉا 70 2 ﻦﻋ ﺔﶈ دﺎﺼﺘﻗا بﺮﻐﳌا 72 3 - ﻦﻋ ﺔﶈ دﺎﺼﺘﻗا ﺲﻧﻮﺗ 73 ت ﺎﻴﺒﻟا ردﺎﺼﻣو ﺔﺳارﺪﻟا تاﲑﻐﺘﻣ ضﺮﻋ :ﺎﻴﻧ 74 1 -ﱄﺎﲨﻹا ﻲﻠﶈا ﺞﺗﺎﻨﻟا GDP 74 2 ﺔﻋارﺰﻟا عﺎﻄﻗ AGR 74 3 - ﺔﻋﺎﻨﺼﻟا عﺎﻄﻗ IND 75 4 ﺔﺣﺎﻴﺴﻟا عﺎﻄﻗ TOUR 75 5 ﻂﻔﻨﻟا عﺎﻄﻗ OIL 75 6 ﻲﻌﻴﺒﻄﻟا زﺎﻐﻟا عﺎﻄﻗ GAZ 75

IV

ﺎﺜﻟ : ﺔﻋزﻮﳌا ﺔﻴﻨﻣﺰﻟا تاﻮﺠﻔﻠﻟ ﰐاﺬﻟا راﺪﳓﻻا جذﻮﳕ لﺎﻤﻌﺘﺳ كﱰﺸﳌا ﻞﻣﺎﻜﺘﻟا ﺔﻴﺠﻬﻨﻣ ﺌﻃﺎﺒﺘﳌا ﺔ ) ARDL ( 76 - جذﻮﻤﻨﺑ ﻒﻳﺮﻌﺘﻟا ) ARDL ( 76 1 - رﺎﺒﺘﺧا إ ﺎﻬﻠﻣﺎﻜﺗ ﺔﺒﺗر ﺪﻳﺪﲢو ﺔﻴﻨﻣﺰﻟا ﻞﺳﻼﺴﻟا ﻪﻳراﺮﻘﺘﺳ 77 2 - ﻻا رﺎﺒﺘﺧ ﱄوﻷا 78 3 - رﺎﺒﺘﺧا لﺎﻤﻌﺘﺳ ﻞﺟﻷا ﺔﻠﻳﻮﻃ كﱰﺸﻣ ﻞﻣﺎﻜﺗ ﺔﻗﻼﻋ دﻮﺟو رﺎﺒﺘﺧا ) دوﺪﳊا Bound Test جذﻮﳕ ﰲ( ARDL 78 4 - (ﺄﻄﳋا ﺢﻴﺤﺼﺗ جذﻮﳕأ)ﻞﺟﻷا ﺔﻠﻳﻮﻃو ﻞﺟﻷا ةﲑﺼﻗ تﺎﻤﻠﻌﳌا ﺮﻳﺪﻘﺗ 78 5 - رﺎﺒﺘﺧا (Wald test) 79 6 - رﺎﺒﺘﺧا ﻲﻗاﻮﺒﻠﻟ ﻲﻌﻴﺒﻄﻟا ﻊﻳزﻮﺘﻟا لﺎﻤﻌﺘﺳ رﺎﺒﺘﺧا ) Jarque -Berra ( 79 7 - رﺎﺒﺘﺧا ﺔﻠﻜﺸﻣ ﻦﻣ جذﻮﳕﻷا ﻮﻠﺧ طﺎﺒﺗرﻻا ﰐاﺬﻟا ءﺎﻄﺧﻸﻟ ﻖﻳﺮﻃ ﻦﻋ رﺎﺒﺘﺧا )

Breusch-Godfrey Serial Correlation LM

Test) 79 8 - رﺎﺒﺘﺧا ﻦﻳﺎﺒﺘﻟا ﺲﻧﺎﲡ مﺪﻋ لﺎﻤﻌﺘﺳ رﺎﺒﺘﺧا (Heteroskedasticity Test:Breusch-Pagan-Godfrey 80 9 -رﺎﺒﺘﺧا تﺎﻤﻠﻌﻣ تﺎﺒﺛ ﻳءﱄا ﻖﻳﺮﻃ ﻦﻋ جذﻮﻤﻨ رﺎﺒﺘﺧا )

CUSUM , CUSUM Squares

( 80 أ رﺎﺒﺘﺧا ﺪﻳﺪﺤﺘﻟا ﻞﻣﺎﻌﻣ R² 80 ب -رﺎﺒﺘﺧا F 80 ج - رﺎﺒﺘﺧا ) t ( t-test 81 ﺮﺋاﺰﳉا جذﻮﳕ ﺔﺳارد :ﺎﻌﺑار 82 1 - ﺔﺳارد رﺎﺒﺘﺧا ﺔﻳراﺮﻘﺘﺳا (ةﺪﺣﻮﻟا رﺬﺟ) ﺔﻴﻨﻣﺰﻟا ﻞﺳﻼﺴﻟا 82 2 - رﺎﺒﺘﺧا دوﺪﳊا ﺞﻬﻨﻣ لﺎﻤﻌﺘﺳ كﱰﺸﳌا ﻞﻣﺎﻜﺘﻟا 83 3 - رﺎﺒﺘﺧا دوﺪﳊا ﺞﻬﻨﻣ ) Bounds Test ( ﻞﺟﻷا ﺔﻠﻳﻮﻃ ﺔﻗﻼﻋ دﻮﺟﻮﻟ 84 4 ﲑﺼﻘﻟا ﺔﻗﻼﻌﻟاو ﺄﻄﳋا ﺢﻴﺤﺼﺗ جذﻮﳕ ﺮﻳﺪﻘﺗ ة ﻷا ﺔﻠﻳﻮﻄﻟاو جذﻮﳕ ﻖﻓو ﻞﺟ ) 2,2,2,2,2,2 ( ARDL 85 - ﻞﺟﻷا ﺔﻠﻳﻮﻃ ﺔﻗﻼﻌﻟا تﺎﻤﻠﻌﻣ ﺮﻳﺪﻘﺗ 86  ﺔﻋارﺰﻟا عﺎﻄﻗ 87  ﺔﻋﺎﻨﺼﻟا عﺎﻄﻗ 87  ﺔﺣﺎﻴﺴﻟا عﺎﻄﻗ 88  ﻂﻔﻨﻟا عﺎﻄﻗ 88  زﺎﻐﻟا عﺎﻄﻗ ﻲﻌﻴﺒﻄﻟا 88 5 - ﺞﺋﺎﺘﻧ رﺎﺒﺘﺧا wald test 88 6 - رﺎﺒﺘﺧا طﺎﺒﺗرﻻا ﰐاﺬﻟا جذﻮﳕ ﰲ ﻦﻳﺎﺒﺘﻟا ﺲﻧﺎﲡ مﺪﻋو ARDL 89 7 -رﺎﺒﺘﺧا تﺎﻤﻠﻌﻣ تﺎﺒﺛ لﺎﻤﻌﺘﺳ ةرﺪﻘﳌا جذﺎﻤﻨﻟ رﺎﺒﺘﺧا

CUSUM , CUSUM Squares)

( 89 بﺮﻐﳌا جذﻮﳕ ﺮﻳﺪﻘﺗ : ﺎﺴﻣﺎﺧ 91 1 - ﺔﺳارد رﺎﺒﺘﺧا ﺔﻳراﺮﻘﺘﺳا (ةﺪﺣﻮﻟا رﺬﺟ) ﺔﻴﻨﻣﺰﻟا ﻞﺳﻼﺴﻟا 91 2 - رﺎﺒﺘﺧا دوﺪﳊا ﺞﻬﻨﻣ لﺎﻤﻌﺘﺳ كﱰﺸﳌا ﻞﻣﺎﻜﺘﻟا 92 3 - رﺎﺒﺘﺧا دوﺪﳊا ﺞﻬﻨﻣ ) Bounds Test ( ﻞﺟﻷا ﺔﻠﻳﻮﻃ ﺔﻗﻼﻋ دﻮﺟﻮﻟ 93 4 ﲑﺼﻘﻟا ﺔﻗﻼﻌﻟاو ﺄﻄﳋا ﺢﻴﺤﺼﺗ جذﻮﳕ ﺮﻳﺪﻘﺗ ة ﻷا ﺔﻠﻳﻮﻄﻟاو جذﻮﳕ ﻖﻓو ﻞﺟ ) 2,2,2,2,2,2 ( ARDL 93 - تﺎﻤﻠﻌﻣ ﺮﻳﺪﻘﺗ ﻞﺟﻷا ﺔﻠﻳﻮﻃ ﺔﻗﻼﻌﻟا 94  ﺔﻋارﺰﻟا عﺎﻄﻗ 95

تﺎﻳﻮﺘﺤﻤﻟا سﺮﻬﻓ V

 ﺔﻋﺎﻨﺼﻟا عﺎﻄﻗ 95  ﺔﺣﺎﻴﺴﻟا عﺎﻄﻗ 95  ﻂﻔﻨﻟا عﺎﻄﻗ 96  ﻲﻌﻴﺒﻄﻟا زﺎﻐﻟا عﺎﻄﻗ 96 5 - ﺞﺋﺎﺘﻧ رﺎﺒﺘﺧا wald test 96 6 - رﺎﺒﺘﺧا طﺎﺒﺗرﻻا ﰐاﺬﻟا جذﻮﳕ ﰲ ﻦﻳﺎﺒﺘﻟا ﺲﻧﺎﲡ مﺪﻋو ARDL 96 7 - رﺎﺒﺘﺧا تﺎﻤﻠﻌﻣ تﺎﺒﺛ لﺎﻤﻌﺘﺳ ةرﺪﻘﳌا جذﺎﻤﻨﻟا رﺎﺒﺘﺧا

CUSUM , CUSUM Squares)

( 97 ﺲﻧﻮﺗ جذﻮﳕ ﺮﻳﺪﻘﺗ :ﺎﺳدﺎﺳ 99 1 - ﺔﺳارد رﺎﺒﺘﺧا ﺔﻳراﺮﻘﺘﺳا (ةﺪﺣﻮﻟا رﺬﺟ) ﺔﻴﻨﻣﺰﻟا ﻞﺳﻼﺴﻟا 99 2 - رﺎﺒﺘﺧا كﱰﺸﳌا ﻞﻣﺎﻜﺘﻟا دوﺪﳊا ﺞﻬﻨﻣ لﺎﻤﻌﺘﺳ 100 3 - رﺎﺒﺘﺧا دوﺪﳊا ﺞﻬﻨﻣ ) Bounds Test ( ﻞﺟﻷا ﺔﻠﻳﻮﻃ ﺔﻗﻼﻋ دﻮﺟﻮﻟ 101 4 - ﲑﺼﻘﻟا ﺔﻗﻼﻌﻟاو ﺄﻄﳋا ﺢﻴﺤﺼﺗ جذﻮﳕ ﺮﻳﺪﻘﺗ ة ﻷا ﺔﻠﻳﻮﻄﻟاو جذﻮﳕ ﻖﻓو ﻞﺟ ) 2,2,2,2,2,2 ( ARDL 101 - ﻞﺟﻷا ﺔﻠﻳﻮﻃ ﺔﻗﻼﻌﻟا تﺎﻤﻠﻌﻣ ﺮﻳﺪﻘﺗ 102  ﺔﻋارﺰﻟا عﺎﻄﻗ 103  ﺔﻋﺎﻨﺼﻟا عﺎﻄﻗ 103  ﺔﺣﺎﻴﺴﻟا عﺎﻄﻗ 104  ﻂﻔﻨﻟا عﺎﻄﻗ 104  ﻲﻌﻴﺒﻄﻟا زﺎﻐﻟا عﺎﻄﻗ 104 5 - ﺞﺋﺎﺘﻧ رﺎﺒﺘﺧا ) (wald test 104 6 - رﺎﺒﺘﺧا طﺎﺒﺗرﻻا ﰐاﺬﻟا جذﻮﳕ ﰲ ﻦﻳﺎﺒﺘﻟا ﺲﻧﺎﲡ مﺪﻋو ARDL 105 7 -رﺎﺒﺘﺧا تﺎﻤﻠﻌﻣ تﺎﺒﺛ لﺎﻤﻌﺘﺳ ةرﺪﻘﳌا جذﺎﻤﻨﻟا رﺎﺒﺘﺧا

CUSUM , CUSUM Squares) ( 105 ﺔﺻﻼﺧ 107 ﺔﲤﺎﳋا 112 -109 ﻊﺟاﺮﳌا ﺔﻤﺋﺎﻗ 113 -119 ﻖﺣﻼﳌا 120