Para verificar a viabilidade financeira e econômica de um novo empreendimento, é necessário fazer o levantamento das receitas, custos e despesas, sendo fundamental o conhecimento destes para se obter os dados corretos para a tomada de decisão.
Neste estudo, as receitas, custos e despesas foram projetadas para cindo anos, considerando como variação de um ano para outro a média da inflação dos últimos cinco anos. As receitas e custos foram projetados com preço pessimista, preço provável e preço otimista, considerando as oscilações do mercado. As despesas operacionais foram consideradas as mesmas nos três cenários, pois o que varia de uma projeção para a outra é o quantidade vendidas e não os preços.
4.3.1 Receitas
As receitas representam o valor que a organização recebe ou tem direito a receber, proveniente das vendas efetuadas. Neste estudo, a as receitas são projetadas a partir da venda de materiais e medicamentos. O quadro a seguir apresenta o resumo da projeção das receitas nos anos 1, 2, 3, 4 e cinco, considerando os cenários pessimista, provável e otimista em todos os períodos. No anexo 1 conta a projeção das receitas de forma analítica, apresentando todos os materiais e medicamentos comercializados.
Quadro 10: Receitas
Fonte: Dados da pesquisa (2016)
O quadro 10 mostra que no ANO 1 as receitas com venda de materiais e medicamentos totalizam R$ 1.627.349, 20 considerando um cenário pessimista e chegam até R$ 2.133.122,84 no ANO 5. No cenário provável as receitas vão de R$ 2.169.798,94 no ANO 1 e atingem R$ 2.844.163,79 no ANO 5. Já no cenário otimista, no ANO 1 elas totalizam R$ 2.809.704,37 e no ANO 5 totalizam R$ 3.682.949,27.
Para a projeção do cenário pessimista, foi considerado uma queda de 25% no volume de vendas com relação ao cenário provável. Já no cenário otimista, foi projetado um incremento de 30% no volume de vendas, também partindo do cenário provável.
4.3.2 Custos
Na atividade comercial, custo é tudo aquilo que se gasta para adquirir certo produto ou serviço. No caso deste estudo, o custo é valor despendido para a aquisição dos materiais e medicamentos. O quadro a seguir apresenta o total do custo nos anos 1, 2, 3, 4 e 5 considerando os cenários otimista, provável e pessimista.
Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5
Materiais R$ 854.915,21 R$ 914.759,27 R$ 978.792,42 R$ 1.047.307,89 R$ 1.120.619,44 Medicamentos R$ 772.434,00 R$ 826.504,38 R$ 884.359,68 R$ 946.264,86 R$ 1.012.503,40 Total R$ 1.627.349,20 R$ 1.741.263,65 R$ 1.863.152,10 R$ 1.993.572,75 R$ 2.133.122,84
Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5
Materiais R$ 1.139.886,94 R$ 1.219.679,03 R$ 1.305.056,56 R$ 1.396.410,52 R$ 1.494.159,26 Medicamentos R$ 1.029.912,00 R$ 1.102.005,84 R$ 1.179.146,24 R$ 1.261.686,48 R$ 1.350.004,54 Total R$ 2.169.798,94 R$ 2.321.684,87 R$ 2.484.202,81 R$ 2.658.097,00 R$ 2.844.163,79
Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5
Materiais R$ 1.470.818,77 R$ 1.573.776,08 R$ 1.683.940,41 R$ 1.801.816,24 R$ 1.927.943,38 Medicamentos R$ 1.338.885,60 R$ 1.432.607,59 R$ 1.532.890,12 R$ 1.640.192,43 R$ 1.755.005,90 Total R$ 2.809.704,37 R$ 3.006.383,67 R$ 3.216.830,53 R$ 3.442.008,67 R$ 3.682.949,27 Receitas Cenário Provável Cenário Otimista Cenário Pessimista
Quadro 11: Custos
Fonte: Dados da pesquisa (2016)
No cenário pessimista, o custo da mercadoria vendida totalizou R$ 1.135.401,54 no ANO 1 e R$ 1.488.279,81 no ANO 5. No cenário provável os custos somam R$ 1.513.868,72 e R$ 1.948.373,08 nos ANOS 1 e 5, respectivamente. Já no cenário otimista, totalizou R$ 1.960.330,74 no ANO 1 e R$ 2.569.593,71 no ANO 5.
4.3.3 Despesas
As despesas são todos os gastos que a empresa precisa ter para manter seu funcionamento, considerando os gastos comerciais, administrativos, marketing, recursos humanos. Uma correta gestão das despesas pode maximizar o lucro e alavancar o resultado da empresa.
A depreciação do imobilizado, embora não seja um gasto desembolsável, é considerada uma despesa pois representa o decréscimo do valor do bem por consequência do uso ou obsolescência. A depreciação é calculada deduzindo-se o valor residual (valor estimado do bem no final de sua vida útil) e sobre o valor é aplicada uma taxa que leva em consideração a vida útil do bem, ou o tempo que se pretende usá-lo na empresa.
Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5
Materiais R$ 596.474,34 R$ 638.227,54 R$ 682.903,47 R$ 730.706,71 R$ 781.856,18 Medicamentos R$ 538.927,20 R$ 576.652,10 R$ 617.017,75 R$ 660.208,99 R$ 706.423,62 Total R$ 1.135.401,54 R$ 1.214.879,65 R$ 1.299.921,22 R$ 1.390.915,71 R$ 1.488.279,81
Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5
Materiais R$ 795.299,12 R$ 850.970,06 R$ 910.537,96 R$ 974.275,62 R$ 1.042.474,91 Medicamentos R$ 718.569,60 R$ 768.869,47 R$ 822.690,34 R$ 880.278,66 R$ 941.898,16 Total R$ 1.513.868,72 R$ 1.619.839,53 R$ 1.733.228,30 R$ 1.854.554,28 R$ 1.984.373,08
Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5
Materiais R$ 1.026.190,26 R$ 1.098.023,57 R$ 1.174.885,22 R$ 1.257.127,19 R$ 1.345.126,09 Medicamentos R$ 934.140,48 R$ 999.530,31 R$ 1.069.497,44 R$ 1.144.362,26 R$ 1.224.467,61 Total R$ 1.960.330,74 R$ 2.097.553,89 R$ 2.244.382,66 R$ 2.401.489,45 R$ 2.569.593,71 Cenário Pessimista Cenário Provável Cenário Otimista Custos
Quadro 12: Despesas com depreciação
Fonte: Dados da pesquisa (2016)
A estimativa da depreciação com máquinas e equipamentos anual é de R$ 1.558,62, já as despesas com depreciação dos móveis e utensílios é de R$ 1.127,33, e de veículos é de R$ 8.744.40. As despesas com depreciação são contabilizadas mensalmente sendo R$ 129,89 com máquinas e equipamentos, R$ 93,94 com móveis e utensílios e R$ 728,70 com veículos totalizando de R$ 952,53 mensais com despesas com depreciação. O valor da depreciação se mantém no mesmo valor para os cinco anos e nos três cenários.
O quadro a seguir demonstra a estimativa das despesas com salários, que são todo os gastos necessários para manter o quadro de funcionários. Como se trata de comércio, o valor total dos gastos com pessoal são despesa, pois não há setor de produção e os funcionários são do setor administrativo e comercial.
Descrição Valor do bem Valor residual Valor a depreciar Taxa Depreciação anual
Depreciação mensal Computador 2.250,00 225,00 2.025,00 20% 405,00 33,75 Impressora laser 1.300,00 130,00 1.170,00 20% 234,00 19,50 Nobreak 457,00 45,70 411,30 20% 82,26 6,86 Telefone sem fio 294,00 29,40 264,60 20% 52,92 4,41 Caculadora HP12C 460,00 46,00 414,00 20% 82,80 6,90 Climatizador de ar 24000 BTUs 2.748,00 274,80 2.473,20 20% 494,64 41,22 Climatizador de ar 9000 BTUs 1.150,00 115,00 1.035,00 20% 207,00 17,25 Subtotal 8.659,00 865,90 7.793,10 1.558,62 129,89
Descrição Valor do bem Valor residual Valor a depreciar Taxa Depreciação anual
Depreciação mensal Mesa para escritório 860,00 86,00 774,00 10% 77,40 6,45 Cadeira para escritório 1.298,00 129,80 1.168,20 10% 116,82 9,74 Carrinho pra trasporte 200KG 184,90 18,49 166,41 10% 16,64 1,39 Arquivo de aço com 4 gavetas 745,00 74,50 670,50 10% 67,05 5,59 Carro plataforma p/ 400KG 479,00 47,90 431,10 10% 43,11 3,59 Prateleiras em açoinóx 3.000,00 300,00 2.700,00 10% 270,00 22,50 Palets 1,20X1,00 3.675,00 367,50 3.307,50 10% 330,75 27,56 Paleteira Hidraulica Manual 1.430,00 143,00 1.287,00 10% 128,70 10,73 Geladeira 230 L 854,00 85,40 768,60 10% 76,86 6,41 Subtotal 12.525,90 1.252,59 11.273,31 1.127,33 93,94
Descrição Valor do bem Valor residual Valor a depreciar Taxa Depreciação anual
Depreciação mensal Automovél Fiat Fiorino - Ano 2016 48.580,00 4.858,00 43.722,00 20% 8.744,40 728,70
Subtotal 48580
Total 11.430,35 952,53 Maquinas e Euipamentos
Móveis e Utensílios
Quadro 13: Despesas com salários.
Fonte: Dados da pesquisa (2016)
Para estimar as despesas com salários deve-se considerar, além do próprio valor dos salários, os encargos sociais, férias e 13º salário. A estimativa das despesas com salários totalizam R$ 106.808,03 anuais, representando R$ 8.900,67 mensais. Esse valor se mantém para os cenários pessimista, provável e otimista e varia de uma ano para outro pelo índice média da inflação dos últimos cinco anos.
Em uma atividade empresarial há uma série de gastos. Dentre eles estão as despesas operacionais que são pagamentos relacionados à atividade da administração de uma empresa e à venda de seus produtos ou serviços. A quadro a seguir apresenta a estimativa de despesas operacionais do novo empreendimento.
Descrição % Funcionário 1 Funcionário 2 Funcionário 3 Mês Valor anual
Salário bruto 2.500,00 1.400,00 3.000,00 6.900,00 82.800,00 13° salário 8,33% 208,25 116,62 249,90 574,77 6.897,24 Férias 8,33% 208,25 116,62 249,90 574,77 6.897,24 1/3 férias 2,78% 69,50 38,92 83,40 191,82 2.301,84 Sub total 2.986,00 1.672,16 3.583,20 8.241,36 98.896,32 FGTS 8% 238,88 133,77 286,66 659,31 7.911,71 INSS 0,0% - - - - Total 3.224,88 1.805,93 3.869,86 8.900,67 106.808,03
Quadro 14: Despesasoperacionais.
Despesas Operacionais
Descrição VALOR/MENSAL VALOR/ANUAL
Água R$ 120,00 R$ 1.440,00
Aluguel R$ 2.000,00 R$ 24.000,00
Combustível R$ 500,00 R$ 6.000,00
Depreciação R$ 952,53 R$ 11.430,35
Empresa de monitoramento e segurança R$ 130,00 R$ 1.560,00
Energia Elétrica R$ 500,00 R$ 6.000,00
Honorários Contábeis R$ 500,00 R$ 6.000,00
Imposto sobre pró-labore 11% R$ 550,00 R$ 6.600,00
Internet/Telefone R$ 165,00 R$ 1.980,00
IPVA R$ 137,00 R$ 1.644,00
Manutenção Automóvel R$ 263,00 R$ 3.156,00
Manutenção Sistema R$ 250,00 R$ 3.000,00
Material de escritório R$ 200,00 R$ 2.400,00
Material de Higiene e Limpeza R$ 150,00 R$ 1.800,00
Pró-labore R$ 5.000,00 R$ 60.000,00
Despesas de salários R$ 8.900,67 R$ 106.808,03
Seguro Carga R$ 75,00 R$ 900,00
Seguro Predial R$ 40,00 R$ 480,00
Seguro Veicular R$ 250,00 R$ 3.000,00
Taxa de manutenção Bancária R$ 24,80 R$ 297,60
Total R$ 20.708,00 R$ 248.495,98
Fonte: Dados da pesquisa (2016)
As despesas operacionais totalizam R$ 248.495,98 anuais, representando R$ 20.708,00 mensais. Os itens que representam maior valor são as despesas com salários que somam R$ 106.808,03, seguido das despesas com pró-labore que totalizam R$ 60.000,00. Destacam-se também as despesas aluguel e depreciação que totalizam R$ 24.000,00 e R$ 11.430,35 anuais, respectivamente.