Arrêté Semestriel au 31 décembre 2020 Oddo BHF Avenir Euro
Fonds Commun de Placement de Droit Français
Le prospectus de vente détaillé, des documents intitulés "Informations clés pour l'investisseur", les statuts, les rapports annuels et semestriels sont disponibles sans frais auprès du Représentant et Service de Paiement pour la Suisse, RBC Investor Services Bank S.A., Esch-sur-Alzette, succursale de Zurich, Bleicherweg 7, CH-8027 Zurich.
La liste des variations du portefeuille est gratuitement à la disposition de l’investisseur auprès du représentant pour la Suisse.
ETAT DU PATRIMOINE
Eléments de l'état du patrimoine Montant à l'arrêté
périodique *
a) Titres financiers éligibles mentionnés au 1° du I de l’article L. 214-24-55 du code
monétaire et financier 633 321 937,90
b) Avoirs bancaires 38 915 690,88
c) Autres actifs détenus par le FIA 9 600 978,87
d) Total des actifs détenus par le FIA 681 838 607,65
e) Passif -10 372 868,11
f) Valeur nette d'inventaire 671 465 739,54
* Les montants sont signés
NOMBRE DE PARTS OU D'ACTIONS EN CIRCULATION ET VALEUR NETTE D'INVENTAIRE
Part Type de part Actif net par part Nombre de parts en
circulation Valeur
liquidative OddBHFAv CR EUR C Capitalisation 304 587 667,80 920 279,62 330,97 OddBHFAv CI EUR C Capitalisation 265 641 187,58 695,48 381 953,74 OddBHFAv P EURO C Capitalisation 37 189 198,93 18 209,60 2 042,28 OddBHFAv GC EUR C Capitalisation 10 306 990,81 54 801,93 188,07 OddBHFAv CN EUR C Capitalisation 32 800 505,65 286 542,91 114,46
OddBHFAv Di Distribution 20 940 188,77 171,01 122 450,08
ELEMENTS DU PORTEFEUILLE TITRES
Pourcentage
Eléments du portefeuille titres : Actif net Total
des actifs
a) Titres financiers éligibles et instruments du marché monétaire admis à la négociation sur un marché réglementé au sens de
l'article L. 422-1 du code monétaire et financier 86,25 84,94
b) Titres financiers éligibles et instruments du marché monétaire admis à la négociation sur un autre marché réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu, ouvert au public et dont le siège est situé dans un Etat membre de l'Union européenne ou
dans un autre Etat
partie à l'accord sur l'Espace économique européen
0,00 0,00
c) Titres financiers éligibles et instruments du marché monétaire admis à la cote officielle d'une bourse de valeurs d'un pays tiers ou négociés sur un autre marché d'un pays tiers, réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu et ouvert au public, pour autant que cette bourse ou ce marché ne figure pas sur une liste établie par l'Autorité des marchés financiers ou que le choix de cette bourse ou de ce marché soit prévu par la loi ou par le règlement ou les statuts de l'organisme de placement collectif en valeurs mobilières
7,16 7,05
d) Titres financiers nouvellement émis mentionnés au 4° du I de l'article R. 214-11 du code monétaire et financier
0,00 0,00
e) Autres actifs : il s'agit des actifs mentionnés au II de l’article R. 214-
11 du code monétaire et financier 0,00 0,00
REPARTITION DES ACTIFS PAR DEVISE
Pourcentage
Titres Devise En montant (EUR)
Actif net Total des actifs
Alstom EUR 38 767 075,13 5,77 5,69
Worldline SA EUR 38 664 159,10 5,76 5,67
Michelin SA EUR 36 505 598,10 5,44 5,35
BioMerieux SA EUR 32 530 913,80 4,84 4,77
SAFRAN SA EUR 30 957 490,50 4,61 4,54
MTU Aero Engines AG EUR 28 898 841,40 4,30 4,24
Eurofins Scientific SA EUR 25 803 507,40 3,84 3,78
Fluidra SA EUR 25 106 794,25 3,74 3,68
ASM Intl NV Reg EUR 24 179 341,65 3,60 3,55
Carl Zeiss Meditec AG EUR 21 940 627,50 3,27 3,22
Valmet Oyj EUR 21 197 868,48 3,16 3,11
TeamViewer AG Bearer EUR 20 922 294,33 3,12 3,07
Ipsen EUR 19 404 394,10 2,89 2,85
De'Longhi SpA EUR 17 618 644,94 2,62 2,58
STMicroelectronics NV EUR 16 309 728,50 2,43 2,39
Nexi SpA Reg EUR 14 920 331,78 2,22 2,19
Software AG Reg EUR 14 181 302,36 2,11 2,08
Sopra Steria Group SA EUR 13 452 672,00 2,00 1,97
Faurecia SE EUR 13 118 123,37 1,95 1,92
Almirall SA EUR 11 884 956,72 1,77 1,74
Metso Outotec Oyj EUR 11 662 078,95 1,74 1,71
Alten EUR 11 624 795,50 1,73 1,70
Barco NV Reg EUR 9 711 472,32 1,45 1,42
Palfinger AG EUR 8 467 305,70 1,26 1,24
Sodexo Prime de Fidelite EUR 7 941 333,72 1,18 1,16
SEB SA Pref EUR 6 820 773,00 1,02 1,00
Bureau Veritas SA EUR 6 749 560,32 1,01 0,99
Stabilus SA EUR 6 702 258,90 1,00 0,98
Dassault Systèmes SA EUR 6 059 988,95 0,90 0,89
Edenred SA EUR 5 717 619,18 0,85 0,84
Elior Group SA EUR 5 219 148,96 0,78 0,77
JOST Werke AG EUR 3 797 368,60 0,57 0,56
Sodexo Reg Prime de Fidelité 2020 EUR 3 364 922,64 0,50 0,49
BasWare Oyj Reg EUR 3 208 002,00 0,48 0,47
KRKA dd EUR 3 162 440,00 0,47 0,46
Neles Corp Reg EUR 3 125 523,57 0,47 0,46
Aalberts NV EUR 2 255 488,52 0,34 0,33
BE Semiconductor Industries NV Reg EUR 1 752 900,90 0,26 0,26
Sodexo EUR 1 675 124,00 0,25 0,25
TOTAL EUR 575 382 771,14 85,69 84,39
Icon Plc USD 35 123 011,36 5,23 5,15
TOTAL USD 35 123 011,36 5,23 5,15
Vifor Pharma AG Reg CHF 9 773 208,21 1,46 1,43
TOTAL CHF 9 773 208,21 1,46 1,43
Pourcentage
Titres Devise En montant (EUR)
Actif net Total des actifs
Avast PLC Reg GBP 4 053 221,18 0,60 0,59
TOTAL GBP 4 053 221,18 0,60 0,59
Elekta AB Shares B SEK 2 912 099,41 0,43 0,43
TOTAL SEK 2 912 099,41 0,43 0,43
TOTAL 627 244 311,30 93,41 91,99
REPARTITION DES ACTIFS PAR SECTEUR ECONOMIQUE
Pourcentage
Secteur économique Actif net Total
des actifs
Biotechnologie 9,07 8,95
Industrie aérospatiale et défense 8,91 8,78
Services financiers spécialisés 7,98 7,86
Engins de BTP, machines agricoles et camions 7,03 6,93
Conseils et services informatiques 6,75 6,65
Produits pharmaceutiques 6,59 6,49
Autres secteurs 47,08 46,33
TOTAL 93,41 91,99
REPARTITION DES ACTIFS PAR PAYS DE RESIDENCE
Pourcentage
Pays Actif net Total
des actifs
FRANCE 41,48 40,86
ALLEMAGNE 13,36 13,16
PAYS-BAS 6,63 6,53
Autres pays 31,94 31,44
TOTAL 93,41 91,99
MOUVEMENTS DANS LE PORTEFEUILLE TITRES EN COURS DE PERIODE
Eléments du portefeuille titres Mouvements (en montant)
Acquisitions Cessions
a) Titres financiers éligibles et instruments du marché monétaire admis à la négociation sur un marché réglementé au sens de l'article L. 422-1 du code monétaire et financier
58 147 471,41 73 525 304,78
b) Titres financiers éligibles et instruments du marché monétaire admis à la négociation sur un autre marché réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu, ouvert au public et dont le siège est situé dans un Etat membre de l'Union européenne ou dans un autre Etat partie à l'accord sur l'Espace économique européen
0,00 0,00
c) Titres financiers éligibles et instruments du marché monétaire admis à la cote officielle d'une bourse de valeurs d'un pays tiers ou négociés sur un autre marché d'un pays tiers, réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu et ouvert au public, pour autant que cette bourse ou ce marché ne figure pas sur une liste établie par l'Autorité des marchés financiers ou que le choix de cette bourse ou de ce marché soit prévu par la loi ou par le règlement ou les statuts de l'organisme de placement collectif en valeurs mobilières
2 331 375,30 2 168 640,31
d) Titres financiers nouvellement émis mentionnés au 4° du I de l'article R. 214-11 du code monétaire et financier
0,00 0,00
e) Autres actifs : il s'agit des actifs mentionnés au II de l’article
R. 214-11 du code monétaire et financier 0,00 0,00
Mouvements intervenus au cours de la période Mouvements (en montant)
Acquisitions 60 478 846,71
Cessions 75 693 945,09
DISTRIBUTION EN COURS DE PERIODE
Part Montant net Crédit d'impôt Montant brut
unitaire unitaire
€ € € €
Distribution des Résultats
Versés
10/05/2020 D1 PART DI-EUR 128,18 128,18
A verser
D1 PART DI-EUR
Distribution des Plus ou moins-values
Versés
A verser
D1 PART DI-EUR
INVENTAIRE
Désignation des valeurs Devise Qté Nbre
ou nominal
Valeur boursière
% Actif
Net
Faurecia SE EUR 313 007 13 118 123,37 1,95
Sopra Steria Group SA EUR 101 760 13 452 672,00 2,00
Elekta AB Shares B SEK 265 148 2 912 099,41 0,43
Palfinger AG EUR 326 923 8 467 305,70 1,26
SAFRAN SA EUR 266 990 30 957 490,50 4,61
Carl Zeiss Meditec AG EUR 201 475 21 940 627,50 3,27
De'Longhi SpA EUR 683 423 17 618 644,94 2,62
MTU Aero Engines AG EUR 135 421 28 898 841,40 4,30
Ipsen EUR 285 779 19 404 394,10 2,89
STMicroelectronics NV EUR 533 870 16 309 728,50 2,43
SEB SA Pref EUR 45 777 6 820 773,00 1,02
KRKA dd EUR 34 600 3 162 440,00 0,47
BasWare Oyj Reg EUR 76 381 3 208 002,00 0,48
Metso Outotec Oyj EUR 1 426 554 11 662 078,95 1,74
Total Produce Plc EUR 4 429 757 6 077 626,60 0,91
Almirall SA EUR 1 088 366 11 884 956,72 1,77
Bureau Veritas SA EUR 310 182 6 749 560,32 1,01
Fluidra SA EUR 1 198 415 25 106 794,25 3,74
Icon Plc USD 220 415 35 123 011,36 5,23
Edenred SA EUR 123 198 5 717 619,18 0,85
Sodexo Prime de Fidelite EUR 114 726 7 941 333,72 1,18
Valmet Oyj EUR 907 443 21 197 868,48 3,16
Stabilus SA EUR 116 157 6 702 258,90 1,00
Elior Group SA EUR 945 498 5 219 148,96 0,78
Worldline SA EUR 488 801 38 664 159,10 5,76
Vifor Pharma AG Reg CHF 76 044 9 773 208,21 1,46
JOST Werke AG EUR 88 106 3 797 368,60 0,57
BioMerieux SA EUR 281 897 32 530 913,80 4,84
Software AG Reg EUR 425 354 14 181 302,36 2,11
Avast PLC Reg GBP 675 057 4 053 221,18 0,60
BE Semiconductor Industries NV Reg EUR 35 355 1 752 900,90 0,26
Sodexo Reg Prime de Fidelité 2020 EUR 48 612 3 364 922,64 0,50
Nexi SpA Reg EUR 913 117 14 920 331,78 2,22
TeamViewer AG Bearer EUR 477 351 20 922 294,33 3,12
Neles Corp Reg EUR 287 934 3 125 523,57 0,47
Barco NV Reg EUR 544 976 9 711 472,32 1,45
Sodexo EUR 24 200 1 675 124,00 0,25
Eurofins Scientific SA EUR 375 980 25 803 507,40 3,84
Dassault Systèmes SA EUR 36 473 6 059 988,95 0,90
Michelin SA EUR 347 838 36 505 598,10 5,44
ASM Intl NV Reg EUR 134 367 24 179 341,65 3,60
Aalberts NV EUR 61 862 2 255 488,52 0,34
Alstom EUR 831 733 38 767 075,13 5,76
Société de Gestion de Portefeuille constituée sous la forme d’une SAS au capital de 7 500 000 €
Désignation des valeurs Devise Qté Nbre
ou nominal
Valeur boursière
% Actif
Net
CdtDiv Titres EUR EUR -191 279,39 -191 279,39 -0,03
CdtDiv Titres USD USD -1 994,57 -1 630,08 0,00
CdtDiv S/R EUR EUR -414 913,26 -414 913,26 -0,06
CdtDiv Autres EUR EUR -1 569,45 -1 569,45 0,00
DebDiv Titres EUR EUR 422 531,61 422 531,61 0,06
DebDiv S/R EUR EUR 180 194,18 180 194,18 0,03
DebDiv Autres USD USD 1 929 1 576,50 0,00
TOTAL Autres dettes et créances -5 089,89 0,00
TOTAL Dettes et créances -5 089,89 0,00
OddoCie Par- CHF CHF 972,93 899,58 0,00
OddoCie Par- DKK DKK 5 007,67 672,74 0,00
OddoCie Par- EUR EUR 38 897 718,12 38 897 718,12 5,79
OddoCie Par- GBP GBP 167,19 186,76 0,00
OddoCie Par- NOK NOK 10 000 953,92 0,00
OddoCie Par- SEK SEK 3 861,89 384,02 0,00
OddoCie Par- USD USD 14 755,63 12 059,19 0,00
OddoCie Par- EUR EUR 2 816,55 2 816,55 0,00
TOTAL Avoirs 38 915 690,88 5,79
V/A USD EUR 150121 EUR 6 995 859,92 6 995 859,92 1,04
V/A USD EUR 150121 USD -8 490 000 -6 936 612,16 -1,03
V/A CHF EUR 150121 EUR 2 000 816,66 2 000 816,66 0,30
V/A CHF EUR 150121 CHF -2 156 000 -1 993 621,99 -0,30
TOTAL Opérations à terme 66 442,43 0,01
ADM OTC - JPMORG EUR EUR -20 000 -20 000,00 0,00
TOTAL Autres disponibilités -20 000,00 0,00
TOTAL Disponibilités 38 962 133,31 5,80
Cion de gestion EUR -808 257,33 -808 257,33 -0,12
Cion performance EUR -4 984,45 -4 984,45 0,00
TOTAL Frais -813 241,78 -0,12
TOTAL Frais -813 241,78 -0,12
TOTAL Frais -813 241,78 -0,12
TOTAL TRESORERIE 38 143 801,64 5,68
TOTAL ACTIF NET 671 465 739,54 100,00
(*) La performance historique ne représente pas un indicateur de performance courante ou future et les données de performance ne tiennent pas compte des commissions et frais perçus lors de l’émission et du rachat des parts.
(**) Y compris bonification en dépendance de la performance
Part Performance
annuelle (*)
Indicateur de référence
Performance annualisée depuis
5 ans
Performance annualisée depuis
création
Date de
création TER (**) SURPERFOR MANCE
ODDO BHF AVENIR EURO CI-EUR 5,21% 8,36% 11,11% 30/12/1998 2,59 0,85%
ODDO BHF AVENIR EURO CN-EUR 5,17% - 4,52% 29/12/2017 2,55 0,81%
ODDO BHF AVENIR EURO CR-EUR 4,49% 7,49% 10,44% 30/12/1998 3,44 0,12%
ODDO BHF AVENIR EURO DI-EUR - - - 07/05/2020 1,32 -
ODDO BHF AVENIR EURO GC-EUR 5,46% 8,42% 10,21% 30/06/2014 2,44 1,09%
ODDO BHF AVENIR EURO CP-EUR 5,29% 8,58% 10,46% 28/10/2013 2,18 0,93%
4,36%
BILAN ACTIF AU 30/06/2020 EN EUR
30/06/2020 28/06/2019
Immobilisations nettes 0,00 0,00
Dépôts 0,00 0,00
Instruments financiers 581 142 701,89 467 801 001,81
Actions et valeurs assimilées 581 142 701,89 443 291 651,01
Négociées sur un marché réglementé ou assimilé 581 142 701,89 443 291 651,01
Non négociées sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00
Obligations et valeurs assimilées 0,00 0,00
Négociées sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00
Non négociées sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00
Titres de créances 0,00 0,00
Négociés sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00
Titres de créances négociables 0,00 0,00
Autres titres de créances 0,00 0,00
Non négociés sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00
Organismes de placement collectif 0,00 24 509 350,80
OPCVM et FIA à vocation générale destinés aux non professionnels et
équivalents d’autres pays 0,00 24 509 350,80
Autres Fonds destinés à des non professionnels et équivalents d’autres
pays Etats membres de l’Union européenne 0,00 0,00
Fonds professionnels à vocation générale et équivalents d’autres Etats
membres de l’union européenne et organismes de titrisations cotés 0,00 0,00
Autres Fonds d’investissement professionnels et équivalents d’autres Etats membres de l’union européenne et organismes de titrisations non cotés
0,00 0,00
Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00
Créances représentatives de titres financiers reçus en pension 0,00 0,00
Créances représentatives de titres financiers prêtés 0,00 0,00
Titres financiers empruntés 0,00 0,00
Titres financiers donnés en pension 0,00 0,00
Autres opérations temporaires 0,00 0,00
Contrats financiers
Opérations sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00
Autres opérations 0,00 0,00
Autres instruments financiers 0,00 0,00
Créances 12 801 384,72 24 522 413,97
Opérations de change à terme de devises 11 986 966,60 23 469 971,14
Autres 814 418,12 1 052 442,83
Société de Gestion de Portefeuille constituée sous la forme d’une SAS au capital de 7 500 000 €
COMPTE DE RESULTAT AU 30/06/2020 EN EUR
30/06/2020 28/06/2019
Produits sur opérations financières
Produits sur dépôts et sur comptes financiers 0,00 0,00
Produits sur actions et valeurs assimilées 7 236 153,44 7 286 921,53
Produits sur obligations et valeurs assimilées 0,00 0,00
Produits sur titres de créances 0,00 0,00
Produits sur acquisitions et cessions temporaires de titres financiers 0,00 0,00
Produits sur contrats financiers 0,00 0,00
Autres produits financiers 76,40 81,62
TOTAL (I) 7 236 229,84 7 287 003,15
Charges sur opérations financières
Charges sur acquisitions et cessions temporaires de titres financiers 0,00 0,00
Charges sur contrats financiers 0,00 0,00
Charges sur dettes financières 369,34 65,20
Autres charges financières 0,00 0,00
TOTAL (II) 369,34 65,20
Résultat sur opérations financières (I - II) 7 235 860,50 7 286 937,95
Autres produits (III) 0,00 0,00
Frais de gestion et dotations aux amortissements (IV) 13 424 743,78 7 944 611,99
Résultat net de l'exercice (L. 214-17-1) (I - II + III - IV) -6 188 883,28 -657 674,04
Régularisation des revenus de l'exercice (V) -443 248,55 643 506,26
Acomptes sur résultat versés au titre de l'exercice (VI) 0,00 0,00
Résultat (I - II + III - IV +/- V - VI) -6 632 131,83 -14 167,78
